অ্যালগরিদমিক লেনদেন কৌশল

অ্যালগরিদমিক লেনদেন কৌশল

অ্যালগরিদমিক লেনদেনের কেন্দ্রবিন্দু হল লেনদেনের কৌশল তৈরি করা, যা লেনদেনের খরচকে কার্যকরভাবে নিয়ন্ত্রণ করতে এবং লেনদেনের মূল্যকে সর্বোত্তম করতে পারে।

• (১) টিডব্লিউএপি কৌশল

  TWAP (Time Weighted Average Price), টাইম-ওয়েটেড এভারেজ প্রাইস অ্যালগরিদম, হল সবচেয়ে সহজ ঐতিহ্যগত অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশল। এই মডেলটি ট্রেডিংয়ের সময়কে সমানভাবে ভাগ করে দেয় এবং প্রতিটি বিভাজক নোডে সমানভাবে বিভাজিত অর্ডার জমা দেয়।

  উদাহরণস্বরূপ, একটি ট্রেডিং দিনের ট্রেডিং সময় 4 ঘন্টা, অর্থাৎ 240 মিনিট। প্রথমে এই 240 মিনিটকে N অংশে সমানভাবে ভাগ করুন (বা 240 মিনিটের একটি অংশ সমানভাবে ভাগ করুন), যেমন 240। TWAP কৌশলটি এই 240 টি নোডে কার্যকর করার জন্য ট্রেডিং দিনের জন্য প্রয়োজনীয় অর্ডারগুলি সমানভাবে বরাদ্দ করে, যার ফলে ট্রেডিংয়ের সমান মূল্য TWAP অনুসরণ করে।

  

  টিডব্লিউএপি কৌশলটি ডিজাইন করা হয়েছে যাতে ট্রেডিংয়ের বাজারের প্রভাবকে ন্যূনতম করার সময় একটি কম গড় লেনদেনের মূল্য সরবরাহ করা হয়, যার ফলে লেনদেনের ব্যয় হ্রাস করা যায়। যখন সময়সীমার লেনদেনের পরিমাণ সঠিকভাবে অনুমান করা যায় না তখন এই মডেলটি অ্যালগরিদমিক লেনদেনের মৌলিক লক্ষ্যগুলি আরও ভালভাবে অর্জন করে।

  তবে টিডব্লিউএপি-র সবচেয়ে বড় সমস্যা হল যে, বড় পরিমাণে অর্ডারের ক্ষেত্রে, প্রতিটি নোডে সমানভাবে বিতরণ করা অর্ডারের পরিমাণ এখনও যথেষ্ট, যা বাজারে কিছুটা ধাক্কা দেওয়ার সম্ভাবনা রয়েছে।

  অন্যদিকে, বাস্তব বাজারের লেনদেনের পরিমাণটি অস্থিরতার সাথে পরিবর্তিত হয় এবং সমস্ত অর্ডারকে প্রতিটি নোডে সমানভাবে বরাদ্দ করা স্পষ্টতই অযৌক্তিক। কারণ, লেনদেনের পরিবর্তনের উপর ভিত্তি করে পূর্বাভাসের ভিত্তিতে ভিডাব্লুএপি মডেলটি দ্রুত তৈরি করা হয়েছিল। তবে, টিডাব্লুএপি পরিচালনা এবং বোঝার জন্য খুব সহজ, তাই এটি আরও তরল বাজারে এবং ছোট অর্ডার আকারের ব্যবসায়ের জন্য আরও উপযুক্ত।

• (২) ভিডাব্লুএপি কৌশল

  ভলিউম ওয়েটড এভারেজ প্রাইস (ভিডাব্লুএপি), একটি লেনদেনের ভলিউম-ওভারওয়েটেড গড় মূল্যের অ্যালগরিদম, বর্তমানে বাজারে সর্বাধিক জনপ্রিয় অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশলগুলির মধ্যে একটি এবং এটি অন্যান্য অনেকগুলি অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং মডেলের প্রোটোটাইপ।

  

  যেখানে প্রিসেট এবং ভলিউম্যাট হল একটি নির্দিষ্ট সময়ে সিকিউরিটির লেনদেনের মূল্য এবং লেনদেনের পরিমাণ।

  ভিডাব্লুএপি অ্যালগরিদম ট্রেডিং কৌশলটির উদ্দেশ্য হ'ল যতটা সম্ভব অর্ডার বিভাজক দ্বারা সম্পন্ন ভিডাব্লুএপি ট্রেডিংকে বাজারের ভিডাব্লুএপি মার্কেটে আটকে রাখা। ভিডাব্লুএপি এর সংজ্ঞা সূত্র থেকে দেখা যায় যে ভিডাব্লুএপি মার্কেটের সাথে তাল মিলিয়ে চলার জন্য, বিভাজক অর্ডারগুলিকে বাজারের সত্যিকারের সময় ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে ভাগে

  সাধারণত, ভিডাব্লুএপি কৌশলটি পূর্ববর্তী এম ট্রেডিং দিনের বিভাগীয় লেনদেনের ওজনযুক্ত গড় ব্যবহার করে ট্রেডিংয়ের পূর্বাভাস দেয়, যা এম এবং ওভারওয়েটের নির্ধারণের সাথে জড়িত। অনুমান করা হয় যে একটি নির্দিষ্ট সময়ের মধ্যে নির্দিষ্ট সংখ্যক স্টক কেনা প্রয়োজন, একটি অ্যালগরিদম ট্রেডিংয়ের সময়কালকে এন অংশে বিভক্ত করা হয় এবং প্রতিটি অংশের সময়কালের লেনদেনের অনুপাতের পূর্বাভাস দেওয়া হয় ভিপিআই, যখন বাজারের সত্যিকারের বিভাগীয় লেনদেনের অনুপাত (বাজারকে সত্যিকারের লেনদেনের জন্য) ভিপিএম হয়, এবং বাজারের প্রতিটি সময়ে সত্যিকারের লেনদেনের মূল্য পাই হিসাবে সংজ্ঞায়িত করা হয়।

  

  টিই-র সংজ্ঞা সূত্র থেকে দুটি জিনিস দেখা যায়ঃ

  (১) ট্র্যাকিং ত্রুটির সাথে লেনদেনের পরিমাণের পূর্বাভাসের সম্পর্ক খুব ঘনিষ্ঠ, এবং পূর্বাভাসের ফলাফলের ভাল বা খারাপ সরাসরি ভিডাব্লুএপি অ্যালগরিদম ট্রেডিংয়ের ফলাফলকে প্রভাবিত করে।

  (২) যখন VPT একটি নির্দিষ্ট সময়ের জন্য বাজারের প্রকৃত VMt অতিক্রম করে, তখন অর্ডারগুলি সম্পূর্ণরূপে সঞ্চালিত হতে পারে না, যার ফলে অ্যালগরিদমিক লেনদেনের কার্যকারিতা হ্রাস পায়, তাই আরও বেশি ব্যবহার করা হয় টানেল ফিডব্যাক নামে পরিচিত ভ্যালুয়েন্ট ভিডাব্লুএপি অ্যালগরিদমিক লেনদেনের কৌশল।

  ফীডব্যাক সহ ভিডাব্লুএপি অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশল বলতে বোঝায় যে, মূল ভিডাব্লুএপি ট্র্যাকিংয়ের ভিত্তিতে, প্রতিটি সময়সীমার জন্য অপরিশোধিত অর্ডারগুলি পরবর্তী সময়সীমার মধ্যে অনুপাতের ভিত্তিতে বিতরণ করা হয়, যা কার্যকরভাবে নিষ্পত্তির হার বাড়িয়ে তোলে। পূর্বে আলোচনা করা টিডাব্লুএপি কৌশলগুলিও এই ধরণের ফিডব্যাক প্রযুক্তি গ্রহণ করতে পারে, যা কার্যকর কার্যকারিতা ব্যাপকভাবে উন্নত করে।

• (৩) এমভিডাব্লুএপি কৌশল

  এমভিডব্লিউএপি (Modified Volume Weighted Average Price), একটি লেনদেন ওভারওয়েটেড গড় মূল্য অপ্টিমাইজেশান অ্যালগরিদম। প্রকৃতপক্ষে, ভিডাব্লিউএপিতে অনেকগুলি অপ্টিমাইজেশন এবং উন্নত অ্যালগরিদম রয়েছে, তবে সর্বাধিক সাধারণ কৌশলটি হ'ল বাজারের রিয়েল-টাইম দাম এবং ভিডাব্লিউএপি বাজারের সম্পর্কের ভিত্তিতে পরবর্তী পরিমাণের আকারকে সামঞ্জস্য করা এবং নিয়ন্ত্রণ করা, তাই আমরা এই ধরণের অ্যালগরিদমকে এমভিডাব্লিউএপি হিসাবে একীভূত করেছি।

  যখন বাজারের রিয়েল-টাইম মূল্য বর্তমানে VWAP বাজারের চেয়ে কম হয়, তখন মূলত পরিকল্পিত লেনদেনের পরিমাণের ভিত্তিতে বৃহত্তরীকরণ করা হয়, যদি এটি বড় বা আংশিক লেনদেন করতে সক্ষম হয় তবে এটি VWAP লেনদেন হ্রাস করতে সহায়তা করে; বিপরীতে, যখন বাজারের রিয়েল-টাইম মূল্য বর্তমানে VWAP বাজারের চেয়ে বড় হয়, তখন মূলত পরিকল্পিত লেনদেনের পরিমাণের ভিত্তিতে হ্রাস করা হয়, যা VWAP লেনদেন হ্রাস করতে সহায়তা করে, যার ফলে লেনদেনের ব্যয় নিয়ন্ত্রণের উদ্দেশ্য অর্জন করা যায়।

  এমভিডব্লিউএপি কৌশলতে, লেনদেনের পরিমাণ পূর্বাভাসের পদ্ধতির পাশাপাশি (যা সাধারণত ঐতিহাসিক লেনদেনের ওজন গড়ের ভিত্তিতে পূর্বাভাস দেওয়া হয়) লেনদেনের পরিমাণ বাড়ানোর বা হ্রাস করার জন্য পরিমাণগত নিয়ন্ত্রণও সমানভাবে গুরুত্বপূর্ণ। একটি সহজ উপায় হ'ল যখন বাজারের রিয়েল-টাইম দাম ভিডব্লিউএপি বাজারের চেয়ে কম বা বেশি হয় তখন পরবর্তী সময়ের জন্য পরবর্তী ইউনিটটি একটি নির্দিষ্ট অনুপাতের সাথে বাড়ানো বা হ্রাস করা হয়, তবে এই অনুপাতের পরামিতিটি একটি সর্বোত্তম সমস্যা। যদি আরও জটিল এবং সূক্ষ্ম বিবেচনা করা হয় তবে এই অনুপাতটি একটি ফাংশন হতে পারে যা দামের বিচ্যুতির সাথে পরিবর্তিত হয় (রিয়েল-টাইম বাজারের দাম এবং ভিডব্লিউএপি বাজারের পার্থক্য) ।

• ৪) ভিপি কৌশল

  ভলিউম অংশগ্রহণ (ভিপি), ট্রেডিংয়ের পরিমাণের ফিক্সড শতাংশ কৌশল, ভিডাব্লুএপি কৌশলটির অনুরূপ, যা বাজারের প্রকৃত ট্রেডিংয়ের পরিমাণের পরিবর্তনগুলি ট্র্যাক করে, যার ফলে সংশ্লিষ্ট অর্ডারের কৌশল তৈরি হয়। এর বিপরীতে, ভিডাব্লুএপি একটি নির্দিষ্ট ট্রেডিং দিবসে প্রয়োজনীয় পরিমাণ বা পরিমাণের ভিত্তিতে অর্ডারটি বিভক্ত করে, যেখানে ভিপি একটি নির্দিষ্ট ট্র্যাকিং অনুপাত নির্ধারণ করে, যা বাজারের প্রকৃত বিভাগের ট্রেডিংয়ের উপর ভিত্তি করে নির্ধারিত অনুপাত অনুসারে অর্ডার করে।

  উদাহরণস্বরূপ, একটি ট্রেডিং দিনকে ৪৮ সেকেন্ডে বিভক্ত করা হয়, প্রতিটি সেকেন্ডে ৫ মিনিট; পূর্বাভাসের ভিত্তিতে ট্রেডিং, ১০% স্থির অনুপাতে অর্ডার করা হয়; এই কৌশলটির ফলাফল হ'ল যখন অর্ডার পরিমাণ কম হয়, তখন ট্রেডিংয়ের সময় শেষ হওয়ার আগে সমস্ত ট্রেড সম্পন্ন হতে পারে, যার ফলে বাজারের গড় মূল্য অনুসরণ থেকে বিচ্যুতির ঝুঁকি থাকে।

  সুতরাং, আমরা মনে করি যে এই কৌশলটি বড় আকারের অর্ডার ট্রেডিংয়ের জন্য উপযুক্ত, যা বেশ কয়েকটি ট্রেডিং দিনের জন্য পরিকল্পনা করা হয়, যখন সঠিক স্থির শতাংশ নির্বাচন করা হয় যাতে ট্রেডিং কার্যকরভাবে সম্পন্ন হতে পারে।

• (৫) আইএস কৌশল

  IS (Implementation Shortfall), একটি বিঘ্নিত ট্রেডিং কৌশল বাস্তবায়ন করা, একটি অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশল যা বিঘ্নিত ট্রেডিংকে সিদ্ধান্ত গ্রহণের ভিত্তি হিসাবে বাস্তবায়ন করে। বিঘ্নিত ট্রেডিং কৌশলটি লক্ষ্যযুক্ত ট্রেডিং পোর্টফোলিও এবং প্রকৃত ট্রেডিং পোর্টফোলিওগুলির মধ্যে ব্যবসায়ের পরিমাণের পার্থক্য হিসাবে সংজ্ঞায়িত করা হয়। আইএস কৌশলটির লক্ষ্য হ'ল বিঘ্নিত ট্রেডিংয়ের পরিমাণ হ্রাস করা।

  

  এই লক্ষ্যে, আইএসের মৌলিক প্রক্রিয়া নিম্নরূপঃ

  (১) লক্ষ্য লেনদেনের মূল্য P0 নির্ধারণ করা, যা লেনদেনের বেঞ্চমার্ক হিসাবে হতে পারে, যা পৌঁছানোর মূল্য, খোলা মূল্য, একদিনের বন্ধের মূল্য ইত্যাদি হতে পারে; এবং তারপরে লেনদেনের সীমানা শর্ত হিসাবে একটি সহনশীল মূল্য Pr সেট করা।

  (২) যখন বাজারের প্রকৃত মূল্য P0 এর নিচে বা তার উপরে থাকে, তখন একটি নির্দিষ্ট কৌশল অনুসারে ক্রয় বা বিক্রয় অর্ডার দিয়ে লেনদেন করা হয়।

  (৩) যখন বাজারের প্রকৃত মূল্য PR এর উপরে বা নিচে থাকে তখন কোন ক্রয় বা বিক্রয় লেনদেন করা হয় না।

  (৪) যখন বাজারের প্রকৃত মূল্য P0 এবং Pr এর মধ্যে থাকে, তখন ইতিবাচক এবং নেতিবাচক ট্রেডিং কৌশল অনুসারে ট্রেড করা যায়।

  আইএস ব্যবহারের সুবিধাগুলির মধ্যে রয়েছেঃ

  (১) আইএস কৌশলটি লেনদেনের ব্যয়গুলির বিভিন্ন অংশকে আরও ব্যাপকভাবে বিশ্লেষণ করে, শক ব্যয়, সময় ঝুঁকি, মূল্য বৃদ্ধি ইত্যাদির মধ্যে আরও ভাল ভারসাম্য অর্জন করে, যা সর্বোত্তম লেনদেনের অপারেশনগুলির লক্ষ্যের সাথে আরও সামঞ্জস্যপূর্ণ।

  (২) আইএস কৌশলটি লক্ষ্য মূল্যের উপর ভিত্তি করে লেনদেনের প্রক্রিয়াটিকে অনুকূল করে তোলে, বিনিয়োগের সিদ্ধান্ত গ্রহণের প্রক্রিয়ার সাথে আরও সামঞ্জস্যপূর্ণ।

  (৩) আইএস কৌশলটি বেশিরভাগ ক্ষেত্রেই সংমিশ্রণ ট্রেডিংয়ের জন্য ব্যবহৃত হয়, যখন সংমিশ্রণ ট্রেডিংয়ের জন্য, এই অ্যালগরিদমটি ট্রেডিং তালিকার স্টকগুলির মধ্যে সম্পর্ককে আরও ভালভাবে নিয়ন্ত্রণ করতে পারে।

• ৬) স্টেপ কৌশল

  স্টেপ কৌশলটি মূলত একটি স্তরযুক্ত মূল্যের কৌশল, যার লক্ষ্য হ'ল ক্রয় (বিক্রয়) লেনদেনে যতটা সম্ভব কম (উচ্চতর) লেনদেনের সমান মূল্য। সহজভাবে বলতে গেলে, স্টেপ হ'ল বিভিন্ন দামের ব্যবধানের মধ্যে বিভিন্ন লেনদেনের অনুপাতের সমন্বয়। উদাহরণস্বরূপ, ভিডাব্লুএপি বা টিডাব্লুএপি কৌশলগুলিতে, এটি সাধারণত পূর্বাভাসিত লেনদেনের একটি নির্দিষ্ট অনুপাতের k অনুসারে বাস্তবে করা হয়।

  

  খোলা হওয়ার পর ভিডব্লিউএপি বা টিডব্লিউএপি ভিত্তিতে, যখন দাম ১৯ থেকে ২১ ইউএস ডলার পর্যন্ত ফ্লিট করে, তখন পূর্বাভাসের পরিমাণের ১০% দিয়ে লেনদেন করা হয়; যখন দাম ২১ ইউএস ডলার থেকে বেশি হয়, তখন কোনও লেনদেন করা হয় না; যখন দাম ১৯ ইউএস ডলার থেকে কম হয়, তখন পূর্বাভাসের পরিমাণের ৩০% দিয়ে কেনা হয়।

  আরও চরম একটি কৌশল হল 'অ্যাগ্রেসিভ স্টেপ', যা যখন দাম সর্বোত্তম লেনদেনের অঞ্চলের সীমানার নিচে থাকে তখন বাজারের সমস্ত অর্ডারকে একত্রিত করে।

  বিশেষ করে, আগ্রাসী ধাপ কৌশলটি ক্রয় (বিক্রয়) লেনদেনের ক্ষেত্রেও স্তরযুক্ত হয়, যেমন উপরের লেনদেনের স্কিমের ক্ষেত্রে, প্রথম দুটি অঞ্চলের কৌশলটি অপরিবর্তিত থাকে, যখন দাম 19 ডলারের চেয়ে কম হয়, তখন বাজার মূল্য যতই হ্রাস পায় না কেন, দাম 19 ডলারের উপরে ফিরে না আসা পর্যন্ত বা সমস্ত ট্রেডিং অর্ডার সম্পন্ন না হওয়া পর্যন্ত 19 ডলারের সীমাতে লেনদেন করা হয়। তবে এই কৌশলটি লেনদেনের পরিমাণ নিয়ন্ত্রণ করা সহজ নয় এবং সহজেই দামের অস্থিরতা সৃষ্টি করে, সিকিউরিটি ট্রেডিংয়ের গোপন ব্যয় বাড়িয়ে তোলে।

• সপ্তমঃ স্নিফার কৌশল

  স্নিফারস সার্চারের কৌশল হল এক ধরনের কৌশল। সাধারণত, এই কৌশলটি বাজারের অংশগ্রহণকারীদের মধ্যে অন্যান্য অ্যালগরিদমিক ব্যবসায়ীদের অস্তিত্ব সনাক্ত করার জন্য অ্যাকাউন্ট এবং লেনদেনের ডেটা পর্যবেক্ষণের জন্য আরও জটিল অ্যালগরিদম তৈরি করে।

  উদাহরণস্বরূপ, অল্প সংখ্যক পরীক্ষামূলক অর্ডার দিয়ে, নির্দিষ্ট অ্যালগরিদম এবং লেনদেনের পরিস্থিতির সাথে মিলিত হয়ে, অর্ডারগুলি অ্যালগরিদম ট্রেডিংয়ের মাধ্যমে অর্পিত হয়েছে কিনা তা নির্ধারণ করা হয়। যদি অন্যান্য অ্যালগরিদম ট্রেডিংয়ের অংশগ্রহণকারীরা থাকে তবে গণনা করে বিচার করুন যে, এই অ্যালগরিদম ট্রেডিংগুলি অনুসরণ করে বা বিপরীত অপারেশনগুলি করে আপনি উচ্চতর সম্ভাব্যতার সাথে নিখুঁত উপার্জন পেতে পারেন কিনা। যদি লাভের সম্ভাবনা বেশি হয় তবে লক্ষ্যযুক্ত অ্যালগরিদম ট্রেডিং কৌশল দ্বারা অর্ডারটি শেষ করুন।

  এই কৌশলটি ঐতিহ্যগত অ্যালগরিদমিক লেনদেনের বিপরীতে, অর্ডার কার্যকর করার প্রধান উদ্দেশ্য নয়, বরং মুনাফা অর্জনের জন্য, অ্যালগরিদমিক লেনদেনের একটি উচ্চতর কৌশল, যা একটি বাজারে প্রযোজ্য যেখানে অ্যালগরিদমিক লেনদেন ব্যাপকভাবে জনপ্রিয় হয়ে উঠেছে। আমাদের বাজারটি ট্রেডিং সিস্টেমের দিক থেকে বা অ্যালগরিদমিক লেনদেনের জনপ্রিয়তার দিক থেকে উভয়ই এই ধরনের কৌশলটি ব্যবহার করতে অস্থায়ীভাবে অসুবিধা বোধ করে।

• (৮) খোলার কৌশল

  বিদেশে বর্তমানে অনেক উন্নত অ্যালগরিদমিক লেনদেনের কৌশলগুলির তথ্যের প্রয়োজনীয়তা কেবলমাত্র পরিমাণ এবং লেনদেনের দামের দুটি সূচকেই সীমাবদ্ধ নয়, বরং বাজারের মাইক্রোস্ট্রাকচারের উপর আরও বেশি মনোযোগ দেয়, বিশেষত কিছু গুরুত্বপূর্ণ তথ্য যা খাতায় প্রদর্শিত হয়।

  সবচেয়ে সহজ উদাহরণ হিসেবে বলা যায়, PEG, যা যেকোনো সময় টার্গেট শেয়ারের বিক্রির উপর নির্ভর করে। PEG প্রথমে রিয়েল-টাইমে বিক্রির সর্বনিম্ন বা সর্বোচ্চ মূল্য পর্যবেক্ষণ করে এবং একটি নির্দিষ্ট কৌশল (বা অনুপাত) অনুসারে কিনতে বা বিক্রির সীমা নির্দেশ দেয়।

  যদি ট্রেডিং অর্ডারটি সম্পন্ন না হয় এবং বাজার মূল্য সীমাবদ্ধ মূল্যের নির্দেশের মূল্য থেকে বিচ্যুত হতে শুরু করে, তবে উপরে উল্লিখিত অর্ডারটি প্রত্যাহার করা হবে এবং সর্বশেষ হিসাবের তথ্যের উপর ভিত্তি করে সংশ্লিষ্ট সীমাবদ্ধ মূল্যের নির্দেশ পুনরায় জারি করা হবে; যদি ট্রেডিং অর্ডারটি সম্পূর্ণভাবে সম্পন্ন হয়, তবে ক্রয় সীমাবদ্ধ মূল্যের নির্দেশ বা বিক্রয় সীমাবদ্ধ মূল্যের নির্দেশটি সর্বোপরি অর্ডারটি সম্পন্ন বা ট্রেডিং সময় শেষ না হওয়া পর্যন্ত উপরের কৌশল অনুসারে জারি করা হবে।

  এই কৌশলটির সুবিধাগুলি হ'ল বাজারের ধাক্কা ভাল পরিমাণগত নিয়ন্ত্রণের জন্য, তবে অসুবিধা হ'ল বাজারের গড় মূল্যগুলি অনুসরণ করা সহজেই বিচ্যুতির কারণ এবং প্রতিটি ব্যবসায়িক দিনের পরিমাণ নিয়ন্ত্রণহীন।

• (৯) ডব্লিউ এন্ড পি কৌশল

  ওয়ার্ক অ্যান্ড পাউন্স কৌশল, সংক্ষেপে W&P কৌশল, সাধারণ অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশলগুলির উপর ভিত্তি করে একটি কৌশল যা বাজারের তালিকা এবং তরলতার পরিস্থিতির মাধ্যমে অ্যালগরিদমিক ট্রেডিংকে আরও অনুকূল করে।

  বিশেষ করে, যখন একটি অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশল কার্যকর করা হয়, তখন সিস্টেমটি একটি নির্দিষ্ট সময়ে একটি নির্দিষ্ট দামে বিভক্ত অর্ডারগুলি তালিকাভুক্ত করে। এই সময়ে, যদি ইনভার্টার ডেটা ট্র্যাক করা হয় তবে এটি পাওয়া যায় যে জমা দেওয়া নিম্নলিখিত অর্ডারের দামটি সম্ভবত সক্রিয় চুক্তি (যেমন ভিডাব্লুএপি নীতিতে এমন একটি সুযোগ রয়েছে) ।

  এই ক্ষেত্রে, এটি পর্যবেক্ষণ করা যেতে পারে যে সংশ্লিষ্ট মূল্যের খাতগুলিতে বৃহত্তর পরিমাণে ঝুলন্ত তালিকা রয়েছে কিনা, অর্থাৎ একটি নির্দিষ্ট দামের মধ্যে বাজারে অতিরিক্ত তরলতা রয়েছে কিনা। যদি এই তরলতা থাকে তবে এটি লেনদেনের সংখ্যা বাড়িয়ে তুলতে পারে, বাজারের তরলতাকে খালি করে দেয়, বা কেবলমাত্র সামান্য অবশিষ্ট তরলতা রেখে দেয়।

  ডাব্লু এন্ড পি কৌশলটি এমন পরিস্থিতিতে উপযুক্ত যেখানে প্রচুর পরিমাণে অর্ডার রয়েছে যা স্বল্পমেয়াদে সম্পন্ন করা দরকার, এই কৌশলটি কার্যকরভাবে কার্যকর করার দক্ষতা বাড়িয়ে তুলতে পারে, তবে দামের ট্র্যাকিংয়ের ক্ষেত্রেও তুলনামূলকভাবে বড় বিচ্যুতি হতে পারে, যা লেনদেনের ব্যয়ের অনিশ্চয়তা বাড়িয়ে তোলে।

• (১০) লুকানো কৌশল

  লুকানো ট্রেডিং কৌশলটি আসলে একটি সক্রিয় ট্রেডিং অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশল। ঐতিহ্যবাহী TWAP, VWAP এবং অন্যান্য কৌশলগুলির জন্য, সক্রিয় ট্রেডিং এবং প্যাসিভ ট্রেডিং উভয়ই মিশ্রিত হতে পারে, কারণ অর্ডারগুলি প্রায়শই বাজার মূল্যে অর্ডার করা হয়।

  কিন্তু যখন প্যাসিভ অর্ডার এবং প্রত্যাহারের সংখ্যা বেশি হয়, বিশেষ করে উন্নত আর্থিক বাজারে, তখন অ্যালগরিদমিক ব্যবসায়ীরা এবং এমনকি অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশলগুলি নিজেই অন্যান্য প্রতিযোগীদের দ্বারা সহজেই পর্যবেক্ষণ এবং পর্যবেক্ষণ করা হয়, যা প্রতিযোগীদের অ্যালগরিদমের বিরুদ্ধে লক্ষ্যবস্তু কৌশল তৈরি করতে সক্ষম করে।

  লুকানো কৌশল হল এমন একটি অ্যালগরিদমিক লেনদেন কৌশল যা অন্বেষণের বিরুদ্ধে কাজ করে। যখন বাজারের তালিকায় একটি পছন্দসই লেনদেনের মূল্যের অর্ডার উপস্থিত হয় এবং একটি নির্দিষ্ট সংখ্যায় পৌঁছায়, তখন এটি সক্রিয়ভাবে আক্রমণ করে; অন্যথায় সার্ভারটি কাজ করে, যতক্ষণ না সুযোগটি দেখা দেয়।

  সামগ্রিকভাবে, লুকানো কৌশলটি মূলত ইউরোপ ও আমেরিকার মতো উন্নত আর্থিক বাজারে ব্যবহৃত মূল অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশলগুলির পুনরায় অপ্টিমাইজেশনের কৌশল।

• ১১) গেরিলা কৌশল

  গেরিলা গ্যারিটাল কৌশলটিও কিছু প্রাথমিক অ্যালগরিদমিক লেনদেনের কৌশলগুলির উপর ভিত্তি করে আরও অনুকূলিত কৌশল, যা লুকানো কৌশলগুলির মতোই নিজের কৌশল এবং লেনদেনের আচরণ লুকানোর উদ্দেশ্যে।

  এর বিপরীতে, Hidden মূল, প্যাসিভ এবং অর্ডার সংখ্যা বিবেচনা করে, যখন Guerrilla কেবলমাত্র অর্ডার সংখ্যা থেকে শুরু করে। একটি নির্দিষ্ট এলোমেলো অ্যালগরিদমের মাধ্যমে, Guerrilla কৌশলটি প্রতিটি সময়সীমার জন্য অর্ডারগুলির সংখ্যাকে আরও বিভিন্ন আকারের অংশে বিভক্ত করে, যার ফলে অন্যান্য প্রতিযোগীরা ট্রেডিংয়ের বিবরণে অ্যালগরিদমিক ব্যবসায়ী এবং সংশ্লিষ্ট অ্যালগরিদমের উপস্থিতি সহজেই দেখতে পায় না।

• (১২) অন্যান্য কৌশল

  উপরে বর্ণিত কিছু সাধারণ অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশল ছাড়াও, বিদেশী বাজারে বর্তমানে অনেকগুলি কৌশল রয়েছে, যেমন একটি মৌলিক ভিডাব্লুএপি অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশল থেকে কয়েক ডজন বা এমনকি শত শত কৌশল উদ্ভূত হতে পারে। উদাহরণস্বরূপ, বিদেশী বাজারের ব্যবসায়ের ব্যবস্থার উপস্থিতিতে, এই ব্যবসায়ের ব্যবস্থার উপর ভিত্তি করে একটি সাধারণ অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশল রয়েছে, যেমন গ্যারান্টিযুক্ত ভিডাব্লুএপি, এসওআর কৌশল ইত্যাদি।

  সংক্ষেপে, অনেকগুলি অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশল ব্যবহারের পরে প্রায়শই তথ্য ফাঁস বা বাজারের মাইক্রোস্ট্রাকচারের পরিবর্তনের কারণে প্রযোজ্য হয় না এবং বিনিয়োগকারীদের নতুন কৌশল বিকাশের প্রয়োজন হয়। অতএব, বিভিন্ন অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশলগুলি সর্বদা বাজারে হাজির হয়, পরে চলে যায় এবং আবার ফিরে আসে।

  কিন্তু যেভাবেই হোক, বিভিন্ন ধরণের অ্যালগরিদমিক লেনদেনের কৌশলগুলি কার্যকর লেনদেনের ব্যয়ের নিয়ন্ত্রণের জন্য উদ্ভূত হয়েছে, সুতরাং, কম্পিউটার এবং ইন্টারনেট প্রযুক্তির দ্রুত গতিতে আজকের দিনে এই ধরণের লেনদেনের কৌশলগুলি পুরো বাজারের লেনদেনের অংশকে ক্রমবর্ধমানভাবে দখল করবে, যা বর্তমানে একটি বড় প্রবণতা যা পরিবর্তিত হবে না।

  অভ্যন্তরীণভাবে, আর্থিক খাতের ক্রমাগত উন্নয়ন এবং আন্তর্জাতিকীকরণের উন্নতির সাথে সাথে শেয়ারের ফিউচার, ফাইন্যান্সিং ফাইন্যান্সিং ফান্ডের নিয়মের প্রবর্তনের সাথে সাথে, আমাদের সিকিউরিটিজ মার্কেটের একতরফা লেনদেন এবং তুলনামূলকভাবে বন্ধ, উন্নয়নের পিছনে থাকা পরিস্থিতি উন্নত হতে চলেছে এবং ধীরে ধীরে বিশ্বের উন্নত সিকিউরিটিজ মার্কেটের সাথে তাল মিলিয়ে গেছে।

  সুতরাং, অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং কৌশলগুলি ভবিষ্যতে দ্রুত বিকাশের প্রবণতা প্রদর্শন করবে। এটি কেবল বিনিয়োগকারীদের জন্য লেনদেনের ব্যয় হ্রাস, বিনিয়োগের উপায় এবং কৌশলগুলির সমৃদ্ধি এবং উদ্ভাবনের পক্ষে উপকারী নয়, তবে বাজারের আরও নিয়ন্ত্রিত এবং দক্ষতার দিকেও পরিচালিত করতে পারে।

সুপার জেন ট্রেড থেকে পুনর্নির্দেশিত