Swing-Trading ist eine Art fundamentaler Handel, bei dem Positionen länger als einen einzigen Tag gehalten werden.
Aber diese Beschreibung des Swing-Handels ist eine Vereinfachung. In Wirklichkeit befindet sich der Swing-Handel in der Mitte des Kontinuums zwischen dem Tageshandel und dem Trendhandel. Ein Tageshändler hält eine Aktie überall von ein paar Sekunden bis zu ein paar Stunden, aber nie mehr als einen Tag; ein Trendhändler untersucht die langfristigen fundamentalen Trends einer Aktie oder eines Indizes und kann die Aktie für ein paar Wochen oder Monate halten. Swing-Händler halten eine bestimmte Aktie für einen bestimmten Zeitraum, in der Regel ein paar Tage bis zwei oder drei Wochen, die zwischen diesen Extremen liegt, und sie werden die Aktie auf der Grundlage ihrer innerhalb der Woche oder innerhalb des Monats Schwankungen zwischen Optimismus und Pessimismus handeln.
Die richtigen Aktien für den Swing-Handel Der erste Schlüssel zum erfolgreichen Swing-Trading ist die Auswahl der richtigen Aktien. Die besten Kandidaten sind Large-Cap-Aktien, die zu den am aktivsten gehandelten Aktien an den großen Börsen gehören. In einem aktiven Markt schwanken diese Aktien zwischen weit definierten Hoch- und Tiefextremen, und der Swing-Trader wird die Welle in eine Richtung für ein paar Tage oder Wochen reiten, nur um auf die entgegengesetzte Seite des Handels zu wechseln, wenn die Aktie die Richtung umkehrt.
Der richtige Markt In einem der beiden Marktextreme, dem Bärenmarkt oder dem wütenden Bullenmarkt, erweist sich der Swing-Handel als eine ziemlich andere Herausforderung als in einem Markt zwischen diesen beiden Extremen. In diesen Extremen werden selbst die aktivsten Aktien nicht die gleichen Auf- und Abschwungsschwankungen zeigen, wie wenn Indizes für einige Wochen oder Monate relativ stabil sind. In einem Bärenmarkt oder Bullenmarkt wird die Dynamik die Aktien in der Regel für eine lange Zeit nur in eine Richtung führen, wodurch bestätigt wird, dass die beste Strategie darin besteht, auf der Grundlage des längerfristigen Richttrends zu handeln.
Der Swing-Trader ist daher am besten positioniert, wenn die Märkte nirgendwohin gehen, wenn die Indizes für ein paar Tage steigen, dann für die nächsten Tage sinken, nur um das gleiche allgemeine Muster immer wieder zu wiederholen.
Natürlich ist das Problem sowohl beim Swing-Handel als auch beim langfristigen Trend-Handel, dass der Erfolg darauf beruht, welche Art von Markt derzeit erlebt wird. Der Trendhandel wäre die ideale Strategie für den Bullenmarkt der zweiten Hälfte der 1990er Jahre gewesen, während der Swing-Handel wahrscheinlich für 2000 und 2001 am besten gewesen wäre.
Verwendung des exponentiellen gleitenden Durchschnitts Einfache gleitende Durchschnitte (SMA) bieten Unterstützung und Widerstandsniveaus sowie bullische und bärische Muster. Unterstützungs- und Widerstandsniveaus können signalisieren, ob eine Aktie gekauft werden soll. Bullische und bärische Crossover-Muster signalisieren Preispunkte, an denen Sie Aktien betreten und verlassen sollten.
Der exponentielle gleitende Durchschnitt (EMA) ist eine Variante des SMA, die mehr Wert auf die neuesten Datenpunkte legt. Der EMA gibt den Händlern klare Trendsignale und Eingangs- und Ausstiegspunkte schneller als ein einfacher gleitender Durchschnitt. Der EMA-Crossover kann im Swing-Handel auf Zeit-Eingangs- und Ausstiegspunkte verwendet werden.
Ein grundlegendes EMA-Crossover-System kann verwendet werden, indem man sich auf die Neun-, 13- und 50-Perioden-EMA konzentriert. Ein bullischer Crossover tritt auf, wenn der Preis nach dem Unterliegen über diese gleitenden Durchschnitte geht. Dies bedeutet, dass eine Umkehrung in den Karten sein kann und dass ein Aufwärtstrend beginnen kann. Wenn die Neun-Perioden-EMA über die 13-Perioden-EMA geht, signalisiert dies einen langen Einstieg. Die 13-Perioden-EMA muss jedoch über die 50-Perioden-EMA liegen oder darüber kreuzen.
Auf der anderen Seite tritt ein bärischer Crossover auf, wenn der Preis eines Wertpapiers unter diese EMAs fällt. Dies signalisiert eine mögliche Umkehrung eines Trends und kann verwendet werden, um einen Ausgang einer Long-Position zu zeitlich festzulegen. Wenn die Neun-Perioden-EMA unter die 13-Perioden-EMA fällt, signalisiert dies einen kurzen Eintritt oder einen Ausgang einer Long-Position. Die 13-Perioden-EMA muss jedoch unter die 50-Perioden-EMA fallen oder darunter kreuzen.
Die Ausgangslage In seinem Buch Come Into My Trading Room: A Complete Guide to Trading (2002) verwendet Dr. Alexander Elder sein Verständnis für das Verhalten einer Aktie oberhalb und unterhalb der Basislinie, um die Strategie des Swing-Händlers zu beschreiben, Normalheit zu kaufen und Manie zu verkaufen oder Normalheit zu verkürzen und Depressionen zu decken. Sobald der Händler die EMA zur typischen Basislinie auf dem Aktienchart verwendet hat, identifiziert er oder sie bei der Basislinie lang, wenn die Aktie nach oben geht, und kurz bei der Basislinie, wenn die Aktie auf dem Weg nach unten ist.
So suchen Swing-Trader nicht nach dem Home Run mit einem einzigen Trade
Gewinn machen Wenn es Zeit ist, Gewinne zu erzielen, möchte der Swing-Trader den Handel so nah wie möglich an der oberen oder unteren Kanallinie verlassen, ohne zu präzise zu sein, was das Risiko verursachen kann, die beste Gelegenheit zu verpassen.
Die Schlussfolgerung Swing-Trading ist eigentlich einer der besten Handelsstile für den Anfänger, um seine Füße nass zu machen, aber es bietet immer noch ein erhebliches Gewinnpotenzial für mittlere und fortgeschrittene Trader. Swing-Trader erhalten nach ein paar Tagen ausreichend Feedback zu ihren Trades, um sie motiviert zu halten, aber ihre langen und kurzen Positionen von mehreren Tagen sind von der Dauer, die nicht zu Ablenkung führt. Im Gegensatz dazu bietet Trend-Trading ein größeres Gewinnpotenzial, wenn ein Trader in der Lage ist, einen großen Markttrend von Wochen oder Monaten zu fangen, aber nur wenige Trader mit ausreichender Disziplin, um eine Position so lange zu halten, ohne abgelenkt zu werden. Auf der anderen Seite kann der Handel mit Dutzenden von Aktien pro Tag (Day Trading) sich für einige als zu weiße Knöchel einer Fahrt erweisen, was den Swing-Trading zum perfekten Medium zwischen den Extremen macht.