9.Analysetutorials für Diagramme: Lücken

Ein Gap ist der leere Raum zwischen einem Preisstreifen und dem nächsten.

Lücken treten unerwartet auf, weshalb zwischen den beiden Preisbalken kein Handel stattfindet. Von einem Tag auf den anderen hat sich der wahrgenommene Wert des Vermögenswerts bei den Anlegern geändert. Da sie unerwartet sind, können Lücken für analytische Einblicke verwendet werden, da verschiedene Arten von Lücken darauf hinweisen, ob ein Trend beginnt, beschleunigt oder seinem Ende nahe kommt.

Es gibt vier Arten von Lücken: übliche, abtrünnige, flüchtige und Erschöpfung, sowie ein Lückenmuster, das als Inselumkehr bezeichnet wird.

Häufige Lücken

Gemeinsame Lücken liefern keine signifikante analytische Einsicht und treten regelmäßig auf. Gemeinsame Lücken sind klein, was bedeutet, dass der Preisunterschied zwischen den beiden Lückenbalken nicht signifikant ist. Gemeinsame Lücken treten häufig in Aktien von einem Tag auf den nächsten und auf Devisenmärkten am Wochenende auf.

Häufige Lücken werden typischerweise, aber nicht immer, gefüllt. Zum Beispiel, wenn eine Aktie am Montag bei 50 $ schließt und dann am Dienstag bei 50,25 $ öffnet, wird sich der Preis in den nächsten Tagen oft wieder auf 50 $ bewegen.

Da die Lücken regelmäßig auftreten, sagen sie nicht viel über die zukünftige Kursrichtung aus.

Trennungslücken

Die Preise von Vermögenswerten bewegen sich in Bandbreiten oder Trends. Die Bandbreiten sind, wenn sich der Preis dann nach oben und unten bewegt, aber wenig Fortschritt in beide Richtungen gemacht wird. Trends treten auf, wenn der Preis entweder nach oben oder unten über mehrere Preisschwankungen voranschreitet. Wenn sich ein Preis von der Bandbreite zum Trend bewegt, wird er manchmal diesen Trend mit einer Ausbruchslücke beginnen.

Ein Breakaway Gap zeigt eine entscheidende Bewegung aus einem Bereich oder einem anderen Chartmuster. Diese Art von Lücken ist häufig mit einem hohen Volumen verbunden, was die starke Überzeugung des Breakaways zeigt.

Breakaway-Lücken neigen nicht dazu, zu füllen, oder zumindest nicht für eine lange Zeit. Stattdessen neigt der Preis dazu, in der gleichen Richtung wie der Breakaway für einige Zeit danach zu laufen. Die Zeiten, in denen Breakaway-Lücken füllen, die Breakout-Richtung in der Regel vorherrscht. Der Preis kann zurück zu bewegen, wo die Lücke begann, täuschen Händler in der Annahme, die Lücke war ein falscher Breakout, aber dann der Preis in der Regel in der Breakaway-Richtung weiter bewegt.

Die analytische Erkenntnis ist die gleiche: Erwarten Sie eine weitere Bewegung in dieser Abbruchrichtung.

Ausweichende Lücken

Wenn ein Trend beginnt und eine Weile andauert, hören mehr Trader davon. Jede positive Nachricht oder Katalysator bringt Trader, die gewartet haben, um hineinzukommen. Dies verursacht eine ausgehende Lücke oder eine Lücke in der Mitte des Trends, was darauf hinweist, dass der Trend immer noch stark ist und an Fahrt gewinnt.

Diese Art von Lücken ist auch typischerweise mit einem Volumenzuwachs verbunden, aber viel Volumen ist hier nicht so wichtig wie bei Ausbruchlücken.

Der Trend wird sich weiter fortsetzen. Händler, die bereits in Positionen sind, werden das Ereignis als ein Zeichen sehen, den Handel länger zu halten. Diejenigen, die am Rande stehen, möchten möglicherweise eintreten, da es wahrscheinlich mehr Raum für den Kurs gibt. Dies kann zwar ein günstiger Einstieg sein, aber nicht so günstig wie nach einem Ausbruch.

Erschöpfungsschwächen

Eine Erschöpfungsgrenze tritt am Ende eines Trends auf, oft nach einem signifikanten Preisanstieg.

Das niedrigere Volumen zeigt, dass weniger Menschen an dieser jüngsten Lücke teilnehmen, was die Erschöpfung des Trends signalisiert. Auf der anderen Seite zeigt ein signifikanter Volumenanstieg von zwei- oder dreimal dem Volumen bei früheren Spitzen auch eine Umkehrung an, da mit so vielen Menschen, die eintreten, fraglich ist, wie viele Händler übrig bleiben, um den Preis in diese Richtung zu drängen.

Die Auslastungsschwellen signalisieren nur, dass der Trend sich dem Ende nähert, und markieren möglicherweise nicht den genauen Wendepunkt in die andere Richtung.

Es ist manchmal erst nach der Tatsache klar, sobald die Umkehrung begonnen hat, ob es sich um eine Abspaltung oder eine Erschöpfungsgrenze handelt. Das Muster bietet jedoch immer noch Einblicke, weil der Preis nach einer Erschöpfungsgrenze selten diese extremen Preisniveaus für eine lange Zeit wieder aufsucht. Mit anderen Worten, wenn der Preis umkehrt, neigt er typischerweise für eine lange Zeit in diese Richtung.

Inselumkehrung

Eine Inselumkehrung ist ein Muster, das aus einer Lücke in der Trendrichtung besteht, eine meist seitliche Periode für den Preis, dann eine Lücke in die andere Richtung. Der Preis kehrt nicht dorthin zurück, wo die seitliche Periode aufgetreten ist, wodurch er wie eine Insel auf dem Chart aussieht.

Die Insel ist ein starkes Umkehrmuster, weil es viele Händler in Geschäften zu schlechten Preisen (die Insel) gefangen lässt.

Die Insel wird oft erst nach einer gewissen Zeit erneut getestet, weil sich ein neuer Trend in umgekehrter Richtung entwickelt.