Was ist relative Stärke

Relative Stärke ist eine Momentum-Investmentstrategie, die die Performance einer Aktie, eines börsengehandelten Fonds (ETF) oder eines Investmentfonds mit der Performance des Gesamtmarkts vergleicht. Durch die Verwendung spezifischer Berechnungen können Anleger die stärksten Performer im Vergleich zum Gesamtmarkt identifizieren und Anlageempfehlungen geben. Relative Stärke geht davon aus, dass die Vermögenspreise weiter steigen oder zumindest ihren Aufwärtstrend fortsetzen.

Diese Eigenschaft dürfte bei jedem Handelsziel zutreffen, insbesondere bei digitalen Währungen. Durch die Quantifizierung der Parameter dieser steigenden Faktoren wird die Rendite zuverlässig und deutlich verbessert.

Spezifische relative Stärke

Die relative Stärke schafft einen Vergleichspunkt zwischen der Performance eines bestimmten Vermögenswerts und der eines ausgewählten Vergleichsmaßstabs (z. B. eines Marktindex) sowie der Performance anderer ähnlicher Vermögenswerte. Bei Relative-Stärke-Strategien gibt es sowohl Einstiegs- als auch Ausstiegsmöglichkeiten. Anleger, die diese Technik verwenden, zielen darauf ab, möglichst schnell Aktien zu kaufen, die Anzeichen von Stärke zeigen, während sie ihre Bestände an schwachen Aktien verkaufen, wenn der Basiswert Schwäche zu zeigen beginnt. Diese Anlagestrategie hat an sich relative Vorteile und kann auch auf komplexere Strategien wie Pairs Trading angewendet werden.

Nutzung der relativen Stärke als Orientierung für Anlageentscheidungen

Anleger können die relative Stärke nutzen, um die Top-Performer innerhalb einer ausgewählten Gruppe potenzieller Investitionen zu identifizieren. Dadurch kann die Performance jedes Handelswerts direkt mit einem anderen Handelswert oder einem ausgewählten Vergleichsindex (beispielsweise einem Korb gängiger digitaler Währungsindizes) verglichen werden. Traditionell verwenden Anleger die relative Stärke, um Aktien untereinander oder mit einem Index zu vergleichen. Anleger können die relative Stärke nur nutzen, um Investmentfonds miteinander zu vergleichen. Dabei wird der relative Nettoinventarwert (NAV) durch die Anzahl der Anteile geteilt. Dies gilt insbesondere im Hinblick auf digitale Währungen.

Die Relative-Stärke-Analyse eignet sich am besten für Märkte mit starken Trends oder Themen und kann den besten Zeitpunkt für eine Investition in diese Märkte ermitteln oder anzeigen. Doch auf einem Markt ohne besondere Merkmale (einem volatilen Markt) ist dies möglicherweise nicht so nützlich. Traditionell können Anleger den Relative-Stärke-Handel auf Aktien, Investmentfonds, ETFs, festverzinsliche Wertpapiere, Rohstoff-Futures und andere Marktsektoren anwenden. Insbesondere auf dem Kryptowährungsmarkt kann es Anleger auf die besten Investitionen in einzelnen Kategorien aufmerksam machen, zum Beispiel darauf, ob sie Small-Cap-Münzen gegenüber Münzen mit starker Performance bevorzugen sollten. Relative Stärke unterscheidet sich stark vom Value Investing. Während beim Value Investing nach Aktien gesucht wird, die in der Vergangenheit eine unterdurchschnittliche Performance gezeigt haben, in der Hoffnung, dass sie in der Zukunft eine überdurchschnittliche Performance erzielen, weckt die relative Stärke das Interesse an Aktien mit einer besseren Performance und spielt bei deren Momentum-Schwankungen eine Rolle.

Implementierung der Relative-Stärke-Strategie auf der Inventor Quantitative Platform

• Strategiename: Schwache Strategie basierend auf relativ starken Preisen

• Datenzyklus: 1H

• Unterstützung: Rohstoff-Futures, digitale Währungen, digitale Währungs-Futures

• Hauptbild: Gleitender Durchschnitt, Formel: MAN^^MA(C,N);

• Unterbild: keiner

MAN^^MA(C,N);
B_MA:=C>MAN;
S_MA:=C<MAN;

S_K1:=SUM((H-C)*V,N)/SUM((H-L)*V,N)>0.5;
B_K1:=SUM((C-L)*V,N)/SUM((H-L)*V,N)>0.5;

CO:=IF(C>O,C-O,0);
OC:=IF(C<O,O-C,0);
S_K2:=SUM(OC*V,N)/SUM(ABS(C-O)*V,N)>0.5;
B_K2:=SUM(CO*V,N)/SUM(ABS(C-O)*V,N)>0.5;

B_K1 AND B_K2 AND B_MA AND H>=HHV(H,N),BPK;
S_K1 AND S_K2 AND S_MA AND L<=LLV(L,N),SPK;

STOPLOSS:=M*MA(H-L,N);
C<BKPRICE-STOPLOSS,SP(BKVOL);
C>SKPRICE+STOPLOSS,BP(SKVOL);

S_MA AND BKHIGH>BKPRICE+STOPLOSS,SP(BKVOL);
B_MA AND SKLOW<SKPRICE-STOPLOSS,BP(SKVOL);

Den Quellcode der Strategie finden Sie unter: https://www.fmz.com/strategy/129078