स्विंग ट्रेडिंग को एक प्रकार का मौलिक व्यापार के रूप में वर्णित किया गया है जिसमें पदों को एक दिन से अधिक समय तक रखा जाता है। अधिकांश मौलिकवादी वास्तव में स्विंग ट्रेडर हैं क्योंकि कॉर्पोरेट मौलिक में परिवर्तन के लिए आमतौर पर उचित लाभ कमाने के लिए पर्याप्त मूल्य आंदोलन का कारण बनने के लिए कई दिनों या यहां तक कि एक सप्ताह की आवश्यकता होती है।
लेकिन स्विंग ट्रेडिंग का यह विवरण एक सरलीकरण है। वास्तव में, स्विंग ट्रेडिंग डे ट्रेडिंग और ट्रेंड ट्रेडिंग के बीच निरंतरता के बीच में स्थित है। एक डे ट्रेडर एक स्टॉक को कुछ सेकंड से कुछ घंटों तक कहीं भी रखेगा, लेकिन कभी भी एक दिन से अधिक नहीं; एक ट्रेंड ट्रेडर एक स्टॉक या सूचकांक के दीर्घकालिक मौलिक रुझानों की जांच करता है और कुछ हफ्तों या महीनों के लिए स्टॉक को पकड़ सकता है। स्विंग ट्रेडर एक विशेष स्टॉक को एक निश्चित अवधि के लिए रखते हैं, आमतौर पर कुछ दिनों से दो या तीन सप्ताह तक, जो उन चरम सीमाओं के बीच है, और वे आशावाद और निराशावाद के बीच इसके इंट्रा-सप्ताह या इंट्रा-महीने के उतार-चढ़ाव के आधार पर स्टॉक का व्यापार करेंगे।
स्विंग ट्रेडिंग के लिए सही स्टॉक सफल स्विंग ट्रेडिंग की पहली कुंजी सही स्टॉक चुनना है। सबसे अच्छे उम्मीदवार बड़े कैप स्टॉक हैं, जो प्रमुख एक्सचेंजों पर सबसे अधिक सक्रिय रूप से कारोबार किए जाने वाले स्टॉक में से हैं। एक सक्रिय बाजार में, ये स्टॉक व्यापक रूप से परिभाषित उच्च और निम्न चरम के बीच स्विंग करेंगे, और स्विंग ट्रेडर कुछ दिनों या हफ्तों के लिए एक दिशा में लहर पर सवारी करेगा केवल व्यापार के विपरीत पक्ष पर स्विच करने के लिए जब स्टॉक दिशा उलटता है।
सही बाजार बाजार के दोनों चरम में से किसी एक में, भालू बाजार के माहौल या भड़के हुए बैल बाजार में, स्विंग ट्रेडिंग इन दो चरम सीमाओं के बीच के बाजार की तुलना में काफी अलग चुनौती साबित होती है। इन चरम सीमाओं में, यहां तक कि सबसे सक्रिय स्टॉक भी एक ही ऊपर और नीचे के दोलन का प्रदर्शन नहीं करेंगे जब सूचकांक कुछ हफ्तों या महीनों के लिए अपेक्षाकृत स्थिर होते हैं। भालू बाजार या बैल बाजार में, गति आमतौर पर स्टॉक को एक दिशा में लंबे समय तक ले जाएगी, जिससे पुष्टि होती है कि सबसे अच्छी रणनीति लंबी अवधि के दिशात्मक प्रवृत्ति के आधार पर व्यापार करना है।
स्विंग ट्रेडर, इसलिए, सबसे अच्छी स्थिति में है जब बाजार कहीं नहीं जा रहे हैं
बेशक, स्विंग ट्रेडिंग और दीर्घकालिक ट्रेंड ट्रेडिंग दोनों के साथ समस्या यह है कि सफलता इस बात पर आधारित है कि वर्तमान में किस प्रकार के बाजार का अनुभव किया जा रहा है। ट्रेंड ट्रेडिंग 1990 के दशक के उत्तरार्ध के बुल बाजार के लिए आदर्श रणनीति होगी, जबकि स्विंग ट्रेडिंग शायद 2000 और 2001 के लिए सबसे अच्छी होगी।
घातीय चलती औसत का प्रयोग करना सरल चलती औसत (एसएमए) समर्थन और प्रतिरोध स्तरों के साथ-साथ तेजी और मंदी के पैटर्न प्रदान करते हैं। समर्थन और प्रतिरोध स्तर संकेत दे सकते हैं कि क्या कोई स्टॉक खरीदना है। तेजी और मंदी क्रॉसओवर पैटर्न मूल्य बिंदुओं का संकेत देते हैं जहां आपको स्टॉक में प्रवेश और निकास करना चाहिए।
एक्सपोनेंशियल मूविंग एवरेज (ईएमए) एसएमए का एक संस्करण है जो नवीनतम डेटा बिंदुओं पर अधिक जोर देता है। ईएमए व्यापारियों को सरल मूविंग एवरेज की तुलना में स्पष्ट प्रवृत्ति संकेत और प्रवेश और निकास बिंदुओं को तेजी से देता है। ईएमए क्रॉसओवर का उपयोग स्विंग ट्रेडिंग में समय प्रवेश और निकास बिंदुओं के लिए किया जा सकता है।
एक बुनियादी ईएमए क्रॉसओवर प्रणाली का उपयोग नौ-, 13 और 50-अवधि ईएमए पर ध्यान केंद्रित करके किया जा सकता है। एक तेजी से क्रॉसओवर तब होता है जब कीमत नीचे होने के बाद इन चलती औसत से ऊपर जाती है। इसका मतलब है कि कार्ड में एक उलट हो सकता है और एक अपट्रेंड शुरू हो सकता है। जब नौ-अवधि ईएमए 13-अवधि ईएमए से ऊपर जाता है, तो यह एक लंबी प्रविष्टि का संकेत देता है। हालांकि, 13-अवधि ईएमए को 50-अवधि ईएमए से ऊपर होना चाहिए या इसके ऊपर पार करना चाहिए।
दूसरी ओर, एक मंदी क्रॉसओवर तब होता है जब किसी सुरक्षा की कीमत इन ईएमए से नीचे गिर जाती है। यह एक प्रवृत्ति के संभावित उलट का संकेत देता है, और इसका उपयोग लंबी स्थिति के बाहर निकलने के समय के लिए किया जा सकता है। जब नौ-अवधि ईएमए 13-अवधि ईएमए से नीचे पार करता है, तो यह एक छोटी प्रविष्टि या लंबी स्थिति से बाहर निकलने का संकेत देता है। हालांकि, 13-अवधि ईएमए को 50-अवधि ईएमए से नीचे या उससे नीचे पार करना पड़ता है।
आधार रेखा
ऐतिहासिक आंकड़ों पर कई शोधों से यह साबित हुआ है कि स्विंग ट्रेडिंग के लिए अनुकूल बाजार में तरल स्टॉक एक बेसलाइन मूल्य के ऊपर और नीचे व्यापार करते हैं, जिसे ईएम के साथ चार्ट पर चित्रित किया गया है। अपनी पुस्तक,
इसलिए, स्विंग ट्रेडर एक ही ट्रेड के साथ होम रन को हिट करने की तलाश नहीं कर रहे हैं
लाभ उठाना जब लाभ लेने का समय आता है, तो स्विंग व्यापारी अत्यधिक सटीक होने के बिना ऊपरी या निचले चैनल लाइन के जितना संभव हो उतना व्यापार से बाहर निकलना चाहेगा, जिससे सबसे अच्छा अवसर खोने का जोखिम हो सकता है। जब एक मजबूत बाजार में एक स्टॉक एक मजबूत दिशात्मक प्रवृत्ति प्रदर्शित कर रहा होता है, तो व्यापारी अपना लाभ लेने से पहले चैनल लाइन तक पहुंचने की प्रतीक्षा कर सकते हैं, लेकिन एक कमजोर बाजार में, वे लाइन हिट होने से पहले अपना लाभ ले सकते हैं (यदि दिशा बदल जाती है और लाइन उस विशेष स्विंग पर हिट नहीं होती है) ।
निचला रेखा स्विंग ट्रेडिंग वास्तव में शुरुआती ट्रेडर के लिए अपने पैर गीले करने के लिए सबसे अच्छी ट्रेडिंग शैलियों में से एक है, लेकिन यह अभी भी मध्यवर्ती और उन्नत व्यापारियों के लिए महत्वपूर्ण लाभ क्षमता प्रदान करता है। स्विंग ट्रेडरों को कुछ दिनों के बाद अपने ट्रेडों पर पर्याप्त प्रतिक्रिया मिलती है ताकि उन्हें प्रेरित किया जा सके, लेकिन कई दिनों की उनकी लंबी और छोटी स्थिति ऐसी अवधि की होती है जो विचलन का कारण नहीं बनती है। इसके विपरीत, ट्रेंड ट्रेडिंग अधिक लाभ क्षमता प्रदान करती है यदि कोई व्यापारी हफ्तों या महीनों की एक बड़ी बाजार प्रवृत्ति को पकड़ने में सक्षम है, लेकिन पर्याप्त अनुशासन वाले कुछ व्यापारी हैं। दूसरी ओर, प्रति दिन दर्जनों शेयरों का व्यापार (डे ट्रेडिंग) कुछ के लिए सवारी का बहुत सफेद-नखला साबित हो सकता है, जिससे स्विंग ट्रेडिंग चरम सीमाओं के बीच सही माध्यम बन जाता है।