Suatu hari pada bulan Desember 2013, seekor kelinci masuk ke kafe Pasifik di Taman Ilmu Pengetahuan Hong Kong. Dia ingin bertemu dengan kakaknya, Yang Wu, seorang guru besar yang berhasil dalam perdagangan kuantum yang legendaris, yang masuk Qingdao pada usia 14 tahun.
Dia mengenakan celana pendek dan celana jeans, memakai kacamata hitam, dan memiliki selera mahasiswa.
W mengenakan pakaian sederhana, mengenakan tas kulit yang telah terkelupas di sisinya, dan membawa dua ponsel. Salah satunya hanya terlihat seperti ponsel Nokia yang sangat tua.
Setelah memperoleh gelar PhD dalam teknik elektronik dari Hong Kong, dia bergabung dengan sebuah perusahaan startup teknologi. Di tengah timnya, lebih dari selusin anggota membuat chip ponsel 4G pertama di dunia berdasarkan protokol TD-LTE dan berhasil ditampilkan di Shanghai Expo.
Pada saat itu, tim yang bekerja sama dengan tim ini sangat ingin mendorong 4G di China. Para pejabat senior Mobile telah mengatakan bahwa era 4G di China akan terlambat dua tahun jika tidak ada dorongan tim yang berada di Monkey.
"Siapa yang bisa membuat saya bangga dengan apa yang telah saya lakukan?
Perusahaan yang berada di negara yang baik pernah menjadi idola yang dicari oleh modal. Pada suatu saat, semua orang bersemangat, berpikir bahwa papan atas perusahaan adalah sesuatu yang dipaku di atas papan. Tetapi manajemen terlalu terburu-buru, ingin memakan seluruh rantai industri, tim dengan cepat mengalami banyak masalah dalam pelaksanaan detail, ditambah pesaing dengan cepat mengejar, rantai modal perusahaan dengan cepat tertekan.
Tim pendiri yang seharusnya sangat dekat dengan kesuksesan mulai berjuang keras. Karirnya jatuh ke bawah. Dia mengasah transformasi. Dia ingin kembali mengajar di perguruan tinggi tinggi dan mempelajari industri perlengkapan wearable yang panas saat itu.
Pada saat ini, seorang teman datang dan mengatakan bahwa guru Qinhua, yang melakukan transaksi kuantitatif, ingin berkonsultasi tentang masalah sistem.
Monkey berbicara banyak dengan W di kafe. Dengar bahwa Master Monkey, Dr. melakukan pemrosesan sinyal, analisis urutan waktu, sekarang bekerja sebagai chip di perusahaan pemula, setelah pengalaman dengan sistem low-latency, W berkata:
“我们公司也需要Ph.D，不如我给你一些数据，你看能做出什么模型来？”
Perdagangan kuantitatif, terutama transaksi terprogram, membutuhkan seseorang untuk melakukan dua hal: memahami teknologi di satu sisi dan memahami algoritma di sisi lain.
Hari itu adalah hari libur Natal di Hong Kong. monyet mengambil data yang diberikan oleh W, menulis dua program sepanjang malam, melakukan percobaan, menggunakan beberapa metode seperti pemrosesan sinyal, pembelajaran mesin, dan lain-lain untuk menganalisis urutan waktu, dan membuat beberapa model. monyet menghabiskan waktu siang untuk menulis laporan yang panjangnya puluhan halaman.
Monkey ingin memberikan hasil kepada W secepatnya, karena data keuangan kadang-kadang efektif. Selain itu, dia selalu berusaha untuk mencapai kesempurnaan.
Saat ini, ketika melihat ke belakang, dia merasa bahwa model yang ditulisnya pada saat itu tidak benar-benar bagus, dan pediatrik tidak bisa dipungkiri, tetapi seberapa banyak yang mencerminkan sikap penelitiannya.
Pada tahun 2014, Zhou kembali dari Hong Kong ke daratan untuk bergabung dengan tim perdagangan kuantitatif yang didirikan oleh W.
Sebagian besar rekan-rekan dalam tim penelitian perusahaan memiliki gelar PhD, beberapa telah melakukan penelitian tentang kanker, beberapa telah mempelajari mesin roket, beberapa dari Nature / Science, dan beberapa profesor yang kembali ke laut, tetapi semuanya rendah hati.
Pada awal 1980-an, W yang berusia 14 tahun dengan nilai yang sangat baik masuk ke Chiang-hua, dan setelah lulus, dikirim ke Inggris untuk mempelajari doktor. Kemudian, dia bekerja sebagai konsultan, mendirikan beberapa perusahaan, perusahaan yang diluncurkan atau diakuisisi oleh perusahaan yang diluncurkan. Setelah kebebasan finansial, W bermain dengan perdagangan kuantitatif dengan kecerdasan dan kecerdasan tanpa latar belakang keuangan.
Beberapa strategi yang ditulisnya masih menghasilkan uang.
Namun, perusahaan ini juga memiliki tempat yang asli.
Baru bergabung dengan tim, Monkey terkejut menemukan bahwa perusahaan masih menjalankan kode strategi W yang ditulis dalam bahasa Fortran bertahun-tahun yang lalu.
"Ini adalah masalah warisan sejarah, bos hanya akan Fortran, gaya codingnya sangat buruk, pada pandangan pertama tidak bisa ditulis dari mana", kata monyet.
Monkey telah menulis program dalam bahasa C selama lebih dari 10 tahun, belajar Fortran, dan menyempurnakan semua strategi perusahaan.
Dia tidak banyak berhubungan dengan keuangan sebelumnya. Ketika baru bergabung dengan perusahaan, dia bahkan tidak tahu apa itu forex, forex, atau opsi, dan dia tidak mengerti beberapa nama yang dibahas orang lain di kelompok kuantitatif keuangan. Jadi dia akan segera mencari di Google atau Baidu.
Pada saat itu, Monkey menghabiskan setiap akhir pekan di perpustakaan. Perusahaan akan segera memulai bisnis opsi, yang membutuhkan Monkey untuk bergabung.
Dari segi matematika yang bagus, jika dibandingkan dengan bahasa Inggris, Anda harus menghabiskan dua minggu untuk membaca Alkitab Optional.
Pada saat itu, hasil perusahaan mengalami penurunan yang relatif besar. Monkey dengan terburu-buru mulai menggunakan waktu luangnya untuk mempelajari model futures. Dia kemudian dipindahkan ke grup futures dan perlahan-lahan mulai bertanggung jawab atas tim futures dan strategi terkait perusahaan.
Pada tahun 2015, monkey trading adalah perdagangan intraday. Pada bulan-bulan tersebut, struktur mikro pasar sangat berubah setiap hari, monkey sibuk seperti berperang, harus menyesuaikan model setiap saat, dan dengan cepat menyelesaikan masalah yang dihadapi model di pasar nyata.
Suatu pagi di awal Juli, pasar saham CIC 500 mengalami fluktuasi sebesar 20%, dan saya menjadi takut karena mata uangnya menjadi sangat rendah.
Jika Anda melihat bahwa Anda tidak benar, segera hentikan strategi tersebut. Jika Anda melakukan sebaliknya, 20% akan hilang.
Di tengah situasi yang kacau, perusahaan telah mencapai prestasi yang baik, meskipun lelah, namun mereka merasa sangat berprestasi dan bangga.
Namun, monkey dengan cepat kehilangan minat untuk perdagangan intraday. Mengubah-ubah hal-hal itu, berdasarkan struktur mikro pasar, dan sebagainya, tidak bisa mengubah apa pun. Anda menghasilkan model yang berbeda, yang paling banyak adalah titik sinyal yang terdistribusi.
Monkey yang mencari terobosan mulai mempelajari strategi frekuensi rendah. Dia segera menemukan bahwa Overfitting adalah hal yang umum terjadi. Sebuah model yang tidak masuk akal hanya cukup kompleks untuk menjelaskan data dalam sampel dengan sempurna, tetapi model semacam itu sangat tidak dapat menjelaskan data di luar sampel.
Metode monkey untuk analisis urutan waktu, seringkali menemukan faktor yang tampaknya sangat relevan, mengambil kombinasi, dan menemukan kurva yang indah, rasio Sharp mencapai 5 atau 6.
Saya merasa sangat bahagia saat itu, dan akhirnya saya melihat bahwa itu adalah fluktuasi acak.
Dia mulai berpikir, dan dia menemukan bahwa faktor yang sering ditemukan dalam statistik adalah faktor yang terkait dengan penyebab, bukan faktor penyebab.
Jika Anda menemukan kemiripan kemarin, dan kemiripan hari ini sangat mungkin, maka buatlah model, dan data historisnya cukup bagus. Tetapi sebenarnya Anda hanya menemukan korelasi, bukan penyebab. Anda tidak tahu kapan faktor ini gagal, karena faktor semacam itu pada dasarnya tidak logis.
Selain itu, bahkan menggunakan data non-sampel, tidak benar-benar non-sampel. Data historis untuk membedakan dalam sampel, di luar sampel, telah menyiratkan overfit. Hanya benar-benar menyerahkan model ini, mengambil data pasar, yang benar-benar menjadi kerangka sampel yang buruk.
Seorang teman yang bekerja di pasar valuta asing mengatakan kepada monyet bahwa metode pembelajaran mesin lebih baik daripada metode tradisional. Monyet menyarankan bahwa Anda mungkin harus melihat kembali tiga tahun ke depan.
Bagaimana Anda bisa menjamin bahwa yang akan datang adalah tiga tahun terakhir atau enam tahun terakhir?
Monkey merasa bahwa pembelajaran mesin dapat digunakan dalam beberapa bidang, seperti go-go. Namun data keuangan terbatas, tidak ada banyak titik sampel, dan informasi pasar sama sekali tidak simetris. Oleh karena itu, pembelajaran mesin sulit untuk menggantikan transaksi subjektif.
Selama gelombang panas pasar gelap pada tahun 2016 (menunjukkan mineral hitam dan produk terkait, termasuk sekrup, galvanis, bijih besi, coke, batubara coke dan batubara tenaga, dll), dia melihat sendiri banyak orang yang menggunakan strategi pembelajaran mendalam, metode pembelajaran mesin, dan menghasilkan banyak uang dalam 11 bulan pertama.
Hasilnya, pada malam hari 11 November, pasar komoditas domestik naik dan turun, dengan berbagai varietas berhenti dan turun dalam hitungan menit. Sejak hari itu, tren panjang berakhir dan terjadi goyangan luas.
Anda merasa bahwa tren telah keluar, hanya mulai melakukan lebih banyak atau kosong, dan tren kembali. Semua model yang dibuat dengan berbagai cara mewah, semuanya mundur, pada dasarnya kehilangan uang.
Harga adalah hasil, bukan alasan.
Hasil dari pemikiran monyet adalah: dasar-dasarnya.
Dia berkata: "Kami membuat futures, tapi banyak orang bahkan tidak tahu apa-apa tentang coke, batubara coke. Saya tidak pernah melihat apa yang terlihat seperti coke tembaga.
Pada saat yang sama, para pedagang pasar forex di seluruh dunia mulai berlomba-lomba untuk membeli saham mereka sendiri.
Banyak bangunan ini memiliki latar belakang langsung, beberapa membuat baja bergerigi, mungkin berasal dari pabrik baja, mungkin dari batubara, mungkin dari sumur. Mereka sangat memahami logika rantai industri, dan itulah yang harus diselesaikan.
Ketika pertama kali masuk ke grup WeChat kami, tidak ada yang mengenal kami. Dia menggunakan pertanyaan yang rajin, bergaul dengan kami seperti tas merah. Ketika dia tidak mengerti apa yang kami katakan, dia bertanya secara pribadi.
Anda harus selalu mengajukan pertanyaan yang berharga, bukan pertanyaan yang bodoh, jika tidak, Anda membuang-buang waktu keluarga Anda.
Kadang-kadang saya akan mengatakan bahwa situasi baru-baru ini, seolah-olah mirip dengan periode sejarah. Tapi saya tidak melakukan tes ulang, tidak menganalisis situasi yang luar biasa dalam sejarah.
Monkey belajar logika dasar dari Daejeon. Logika ini menjadi titik awal untuk modelnya.
Pada bulan September lalu, perusahaan cokelat itu mulai memproduksi cokelat, dan mobil-mobil berbaris di depan pintu, lalu mengeluarkannya.
Dari sudut pandang hubungan pasokan dan permintaan, produksi yang rendah, permintaan yang besar, harga yang tinggi, dan masa depan masih mencair.
Sejak bergabung dengan tim, Jokowi mulai bekerja di hari pertama, kemudian di hari kedua, kemudian di opsi pertama, kemudian di masa depan, dari kuantitatif, kemudian dasar, jalannya semakin luas.
Dia adalah seorang praktisi yang percaya bahwa uang tidak dapat dibagi menjadi tiga, enam, sembilan, dan lain-lain, bukan berarti uang kuantitatif untuk mendapatkan uang yang lebih tinggi, uang manual untuk mendapatkan uang yang lebih rendah.
Anda bisa mendapatkan uang dengan perkalian, saya sama sekali tidak akan menggunakan perkalian, apalagi matematika.
Selama lebih dari satu tahun terakhir, monkey telah semakin memahami dasar-dasar dari berbagai varietas futures dan logika yang ada di antara mereka.
Industri memberi inspirasi kepada monkey adalah untuk melakukan nilai relatif, bukan hanya melakukan monkey menjadi dua garis lurus (menunjukkan model pelacakan tren dari indikator teknologi sederhana).
Sebagai contoh, karena bahan baku baja bergerigi adalah coke dan bijih besi. Jadi nilai absolutnya, bukan nilai relatif. Keuntungan pabrik baja dapat dihitung melalui coke, bijih besi. Keuntungan cukup tinggi, pasti banyak pabrik baja akan kembali memproduksi, pasokan lebih banyak, keuntungan akan turun secara alami.
Namun, para pemimpin industri ini juga memiliki kelemahan. Mereka tidak memiliki ide kuantitatif, yang seringkali merupakan kerugian besar dalam pelaksanaan diplomasi yang mudah.
Seorang teman besar dalam industri itu bersuara kepadanya, mengatakan bahwa pada malam hari ke-21, dia merasa bahwa pasar besar tidak terlalu tepat, tergesa-gesa menelepon pedagang orderan, dan menyuruhnya untuk meratakan posisi. Hasilnya, pedagang orderan turun tiga harga, tidak mengejar.
Saya berkata, "Tidak masalah di sini, saya akan segera merubahnya".
Seekor kelinci terbiasa mencari tahu alasan di balik fenomena tersebut. Jika pasar mengalami penurunan, dia pasti akan mencari tahu mengapa. Suatu hari, ujung plastik jatuh pada menit terakhir. Dia bertanya, karena dasar plastik sangat buruk, dan industri telah gagal.
Tapi modal keuangan tidak mengerti hal ini, hanya melihat dua garis lurus untuk membuat tren. Dua garis lurus mengatakan beli saya beli, beli saya sudah lepas dari dasar.
Menurutnya, kuantitas selalu merupakan sarana, bukan tujuan. Semakin luas jalan transaksi, Semakin menariknya monkey melakukannya.
Pada bulan Februari tahun ini, saya makan malam dan mengobrol dengan monyet di Shenzhen.
Dia mengenakan celana jeans, sebuah T-shirt peringatan tahun baru yang bertuliskan "Tsinghua 8" ("Tinghua 8"). Dia mengatakan bahwa dia sangat memahami gaya Jobs, bahwa dia memakai pakaian yang lebih sederhana dan lebih baik tidak membuat saya memikirkan apa yang ingin saya kenakan.
Seekor monyet di Shenzhen meminta saya untuk makan ayam ayam. Hasilnya, dia sibuk berbagi dengan saya tentang pikirannya, turun beberapa jam dan hanya makan beberapa gelas.
Saat masih kecil, dia bermimpi menjadi seorang arkeolog dan tertarik pada sejarah astronomi, geografi dan politik internasional. Dia pernah merasa bahwa ia telah membuang-buang waktu berharga selama tiga tahun belajar doktoral. Kadang-kadang dia berpikir bahwa jika dia keluar tiga tahun lebih awal, dia juga bisa membeli rumah lebih awal.
Namun sekarang, Monkey menyadari arti dari membaca doktor. Membaca doktor memberinya pelatihan akademis yang ketat, mengembangkan kemampuan untuk menemukan dan memecahkan masalah, yang memungkinkan dia untuk berjalan dengan baik di jalur penelitian kuantitatif dan perdagangan.
Namun, ketika saya belajar doktor, saya melakukan penelitian hanya untuk menulis artikel, dan sekarang itu adalah hal yang benar-benar nyata, tidak boleh setengah bohong.
Pada saat yang sama, para pedagang yang tidak memiliki uang untuk membeli atau menjual saham di pasar Forex, juga tidak memiliki uang untuk membeli saham di pasar forex.
Setelah membaca banyak laporan yang ditulis oleh para ekonom makro, saya merasa sangat tertekan, menulis laporan untuk menulis laporan.
Sebagai contoh, sebelum Hari Liburan 2017, Bank Sentral menaikkan MLF (Medium Term Loan Facility) sebesar 10 basis point, dan hari pertama setelah Hari Liburan, Bank Sentral menaikkan suku bunga jual balik dan SLF (Foreign-Lease Loan Facility).
Dia berpendapat bahwa pernyataan-pernyataan ini tidak logis: Anda tidak menambah yuan pada akhir tahun lalu pada pukul 7.00, sekarang stabil menjadi 6.8, dan yuan luar negeri Hong Kong lebih mahal daripada di pantai, bukankah itu lucu jika Anda berlari untuk menaikkan suku bunga stabil?
Monkey juga memperhatikan bahwa IRR (Indikator Pemanasan Air) pada saat itu adalah negatif 10%.
Sebelum membuat keputusan, monyet akan mempertimbangkan logika yang benar, logika yang salah, dan melihat apakah mereka dapat diyakinkan, lalu sampai pada logika mereka sendiri.
Monkey menekankan kemampuan analisis logis yang kuat, yang penting untuk membuat strategi, melakukan transaksi, dan bahkan menemukan bug dalam program.
Kemampuan analisis logis ini juga merupakan latihan terbesar yang diberikan oleh startup sebelumnya.
Pada saat itu, sebuah chip sering berjalan selama berhari-hari dan bermalam.
Anda harus terlebih dahulu memahami sistem ini dengan baik, dan berdasarkan gejala dan skenario saat itu, Anda dapat menilai apa penyebab kemungkinan tertinggi, kedua dan ketiga.
Setelah latihan berkali-kali, dia akhirnya bisa menentukan alasan yang paling mungkin, yang sebenarnya adalah alasan.
Saat ini, transaksi juga sama.
Kadang-kadang program terputus, monyet harus segera menganalisisnya dan melihat jejak laba-laba untuk menemukan apakah itu masalah strategi, sistem perdagangan, atau masalah pasar atau bursa?
Di jalan perdagangan dan penelitian dan pengembangan, selama bertahun-tahun, Jokowi selalu seperti es tipis. Dia mencoba melakukan yang terbaik tanpa senang, tanpa sedih.
Monkey tidak pernah takut untuk berkomunikasi. Pasar berubah-ubah, tidak ada strategi untuk mendapatkan uang secara permanen. Monkey merasa ada strategi, dan orang yang tetap berpegang pada strategi tidak memiliki masa depan.
"Kami tidak akan pernah berhenti bekerja di bidang ini, dan kami akan terus bekerja di bidang ini.
Dikutip dari: