Tambahkan Stoploss untuk mengendalikan risiko Berapa Harga?

Menambahkan stop loss dapat mengendalikan risiko.(Artikel ini awalnya diterbitkan di FMZ Quant.) Dalam perdagangan kuantitatif, setiap programmer menghadapi keputusan yang sulit: Tambahkan logika stop-loss, atau tidak?

Tanpa logika stop-loss dan stop-profit, seringkali dimungkinkan untuk terus mengambil keuntungan, sehingga meningkatkan tingkat pengembalian. Tetapi seringkali ada risiko merusak pengembalian yang terkumpul selama bertahun-tahun semalam oleh volatilitas. Menambahkan logika stop-loss dapat meningkatkan tingkat pendanaan dan mengurangi risiko setiap perdagangan, tetapi sering mengarah pada tingkat pengembalian yang lebih rendah.

Untuk menjadi atau tidak menjadi? Itu pertanyaan.

Setelah banyak kali likuidasi, orang-orang yang selalu memiliki kerugian, akhirnya menambahkan logika stop-loss dalam setiap strategi.

Tapi, Guldan, berapa harganya? Ambil akun saya sendiri sebagai contoh: Keuntungan yang disebabkan oleh pembatalan order secara teoritis adalah keuntungan dalam akun, dan kerugian yang disebabkan oleh pembatalan order secara teoritis adalah keuntungan yang hilang (karena informasi perdagangan yang dibatalkan tidak akan tercermin dalam akun, tetapi jika pesanan tidak dibatalkan, perdagangan akan tercermin dalam akun. Itu mudah dimengerti, kan?) Artinya, rumus untuk menghitung keuntungan (hilang) adalah:

" hand_price: harga yang diberikan. now_price: harga saat ini.
hand_amount: jumlah yang dieksekusi; apakah positif atau negatif ditentukan oleh arah bid dan ask. " (hand_price - now_price) *hand_amount (jumlah tangan)

Logika stop-loss saya di sini adalah cara untuk membatalkan perdagangan yang sesuai setelah menemukan kenaikan dan penurunan. misalnya, setelah crash ditemukan, probabilitas eksekusi pesanan beli berkurang dalam logika perdagangan, dan probabilitas eksekusi pesanan jual meningkat.

Dan membatalkan pesanan beli atau jual yang sesuai yang telah ditempatkan ke arah penurunan probabilitas, dan merekamnya dalam informasi statistik.

Karena perdagangan yang sering terjadi, pembatalan pesanan dalam satu arah dapat secara langsung mempengaruhi posisi.

Dibandingkan dengan trading to stop loss, metode memprediksi pasar to stop loss ini memiliki keuntungan besar karena dapat menghemat biaya penanganan, karena tidak ada trading karena pembatalan.

Jadi mengetahui ini, mari kita lihat informasi transaksi di gambar.

Keuntungan saat ini dalam akun adalah 67,4 yang disebabkan oleh pembuatan pasar, dan -17,4 yang disebabkan oleh pemerataan, yaitu keuntungan teoretis saat ini adalah 50.

Periksa dan lihat pengembalian yang sebenarnya dikonversi dari nilai posisi saat ini adalah 48, yang hampir sama.

Nilai teoritis dan nilai aktual sangat mirip, menunjukkan bahwa rumus kita benar, setidaknya dalam kisaran kesalahan.

Kemudian kita menggunakan metode yang sama untuk menghitung dan melihat berapa banyak kembali pesanan dibatalkan membawa:

-162

Artinya, stop-loss/stop-profit, mari kita lewatkan pengembalian sekitar 162.

Ini hampir tiga kali lipat dari keuntungan yang sebenarnya sampai saat ini.

Jadi, bisa dikatakan bahwa selama kita tidak menghentikan kerugian, keuntungan kita bisa 4 kali dari sekarang?

Tentu saja tidak...

Adapun alasannya, poin pertama adalah karena tingkat pendanaan.

Ketika berdagang di platform, spot mengharuskan Anda memiliki komoditas untuk menempatkan order, sehingga order yang dibatalkan menghentikan kerugian, pada kenyataannya, jika dieksekusi, itu pasti akan menyebabkan pesanan baru yang menunggu berikutnya tidak dapat dieksekusi karena dana telah ditempati.

Artinya, jika itu menguntungkan , itu akan menyebabkan hilang dari urutan berikutnya yang dapat menguntungkan.

Bayangkan, jika harga saat ini adalah 1000, kita stop loss untuk 10 pesanan jual di 1001, dan kemudian mengetahui volatilitas berhenti di 1010 dan kemudian mengeksekusi 10 pesanan jual.

Tampaknya pembatalan pesanan telah menyebabkan kita kehilangan 10% dari keuntungan, tapi jika pesanan tidak dibatalkan, itu tidak akan dapat diperdagangkan di 1010 karena pendudukan dana dan kehilangan 100% dari keuntungan.

Misalkan kita saat ini hanya memiliki 10 item. jadi sebenarnya, tampaknya telah menyebabkan keuntungan yang hilang dari 10, tetapi sebenarnya telah membawa 90% keuntungan yang berlebihan.

Itulah poin pertama, dan pentingnya tingkat pendanaan juga merupakan poin yang paling diabaikan oleh sebagian besar masters (atau orang super kaya, yang hanya kaya dan memiliki dana tak terbatas).

Jika penilaian pasar Anda akurat, maka Anda dapat menggunakan metode menambahkan leverage ke dana untuk mendapatkan bagian pengembalian ini.

Ya, ini juga merupakan alasan penting mengapa jika strategi stabil dan pembatasan stop-loss tertentu dilepaskan, dan ketika parameter penilaian tren yang sama digunakan, peningkatan pengembalian melakukan berjangka jauh lebih besar daripada yang terjadi di spot. berjangka telah sangat meningkatkan tingkat pendanaan (dengan imbalan risiko likuidasi).

Oleh karena itu, keuntungan yang dihasilkan oleh stop loss adalah keuntungan yang nyata, dan keuntungan yang hilang yang disebabkan oleh stop loss tidak selalu merupakan keuntungan yang hilang yang nyata.

Kedua, jika logika stop-loss tidak dilakukan, dan Anda seperti saya untuk menghentikan kerugian dengan mengurangi probabilitas pengiriman pesanan (frekuensi rendah tinggi, metode umum untuk strategi frekuensi tinggi), biaya pasti akan dibayar, karena Anda serius melaksanakan perdagangan dan tidak menghentikan kerugian.

Namun, dengan logika stop-loss, biaya ini akan terhemat karena pembatalan pesanan.

Dengan kata lain, metode stop loss yang sama dari sub-high-frequency dan strategi high-frequency mengurangi kerugian per order, yang setara dengan biaya menunggu order. yaitu, dalam hal ini, selama Anda memiliki tingkat akurasi 50% untuk memahami pembalikan tren, Anda harus menghentikan kerugian. (Tentu saja Anda juga bisa menggunakan link undangan saya untuk berdagang di Binance, dan biaya penanganan adalah 20% off:https://www.binance.com/cn/register?ref=ILBGUIDR

ID yang direkomendasikan: ILBGUIDR. Selama Anda menggunakan tautan saya untuk perdagangan, Anda dapat berkonsultasi dengan saya sekali secara gratis tentang masalah teknis spesifik Anda dalam perdagangan kuantitatif cryptocurrency.)

Akhirnya, stop-loss adalah jenis penilaian tren, yang tidak akurat dan membawa sedikit kerugian.

Ambil strategi sub-tinggi frekuensi seperti strategi market maker sebagai contoh. karena frekuensi trading sangat tinggi, yaitu setidaknya beberapa order per detik. jadi, jika penilaian tidak akurat, frekuensi akan cukup tinggi.

Dan dalam kasus frekuensi tinggi, keuntungan yang hilang, yang disebabkan oleh ribuan kali kesalahan penilaian, sebenarnya hanya 1%.

Dan setelah penghakiman yang akurat sekali, pengembalian yang dibawa bukan hanya beberapa persen.

Logika stop-loss yang benar, penurunan drawback setidaknya beberapa persepuluh.

Jika ada satu hal untuk seorang trader, dimana pengembalian adalah keuntungan nyata, dan kerugian tidak harus kerugian nyata. dan sekali pengembalian dibawa, dibandingkan dengan kerugian, itu setidaknya lusinan kali lebih dari kerugian Anda.

Tanpa stop loss, pengembalian yang tinggi dapat dipertahankan.

Dalam jangka pendek, kurva pengembalian memang telah dipertahankan, dan tampaknya ada 1 sampai 2 kali pengembalian.

Dengan stop loss, Anda berdagang dengan harga kehilangan beberapa sen setiap detik untuk menjamin posisi Anda jika terjadi fluktuasi besar.

Posisi tidak mati.

Tapi apakah semua itu layak?