1
Các nhà giao dịch giao dịch với giá cả mỗi ngày, đặc biệt là những nhà giao dịch phân tích kỹ thuật. Giá là cơ sở ra quyết định quan trọng nhất trong hệ thống giao dịch của họ, hoặc thậm chí là cơ sở duy nhất: chỉ cần nhìn vào giá là đủ. Vì vậy, giá là gì, làm thế nào chúng ta xử lý giá?
Một lập luận phổ biến nhất là giá là một biểu hiện của giá trị. Nó là một mặc định rằng mọi thứ đều có giá trị nội tại của nó, nhưng làm thế nào để đánh giá, làm thế nào để thể hiện sau khi đánh giá? Điều này đòi hỏi giá.
Giá trị là vô hình, và giá là có thể nhìn thấy và hữu hình.
Giá được đưa ra bởi một thị trường công bằng và cởi mở có thể không phải là cách tốt nhất để đánh giá giá và hiệu suất, giống như một chiếc nhẫn kim cương 100.000 đô la, có thể không đo chính xác tình yêu của đàn ông và phụ nữ, nhưng nó hoàn toàn không tệ..
Giá trên thị trường tài chính, như giá đóng của hợp đồng tương lai ngũ cốc đậu nành 1705, có liên quan chặt chẽ đến giá giao dịch trong các hoạt động giao dịch tại chỗ, và có những khác biệt đáng kể. Tôi nhớ rằng có một ông chủ lớn đã đắm mình trong ngành công nghiệp giao dịch tại chỗ trong một thời gian dài. Ông ấy nói với tôi rằng giá tại chỗ là giá thực và giá tương lai là một nhóm những kẻ lừa đảo có trí thông minh cao lợi dụng vốn để lừa đảo
Theo quan điểm của tôi, thị trường tương lai phản ánh quá trình định giá. Xu hướng trong hàng ngày và mỗi phút có thể được xem là một sự phản ánh toàn diện của tất cả các hoạt động tinh thần của người tham gia. Nó bao gồm suy nghĩ hợp lý và cảm xúc phi lý của họ. Nhờ sự tồn tại của thị trường tương lai, chúng ta có thể nghiên cứu tình trạng nội bộ của thị trường như một ECG.
Các nhà giao dịch ít nhạy cảm với giá trị và thậm chí không đồng ý với khái niệm này. Ví dụ như cổ phiếu, giá cổ phiếu không nhất thiết liên quan đến trình độ của công ty. Về lý thuyết, các công ty tốt luôn khan hiếm, khan hiếm luôn đắt tiền, nhưng trong một tình huống từng giai đoạn, các công ty tốt có thể bị đánh giá thấp, trong khi các công ty bị phá vỡ có thể nóng. Trong thị trường cổ phiếu A, số người bị thương vì họ tin vào đầu tư giá trị là vô số.
2
Giá là sản phẩm của thị trường và là đặc điểm quan trọng nhất của thị trường. Do đó, để xác định giá, trước tiên bạn phải xác định thị trường.
Đối với những người bán hàng tại chỗ, khi họ nói về thị trường, họ ngay lập tức nghĩ về hàng hóa và nguồn cung, lưu thông và nhu cầu của họ. Trong tâm trí của họ, các nhà máy, kho, hậu cần, nghiên cứu, đàm phán, hợp đồng, thanh toán, mối quan hệ khách hàng, vv đã xuất hiện. Những điều này rất ẩn dụ. Nhưng đối với tôi nó không có ý nghĩa. Đây không phải là thị trường của tôi.
Thị trường, như tên gọi cho thấy, là nơi hoạt động giao dịch diễn ra. Thị trường giống như một thương nhân, giống như thế giới. Bởi vì thế giới chỉ là một nơi để mọi người hành động.
Nếu làm một sự khác biệt đơn giản, có những thứ ngoại trừ tôi. Sau khi xác định phạm vi của tôi, có thế giới ngoài phạm vi.
Đối với tôi, thị trường là một nhóm người ngoại trừ tôi. Chính xác hơn, thị trường là một nhóm người và các hoạt động của họ. Sau đó, giá, tự nhiên, là quỹ đạo của các hoạt động của đám đông.
Tại sao con người hành động? Hay tại sao thị trường đang thay đổi? Bởi vì thị trường là một hệ thống rất mở, nó không bị đóng. Nó hấp thụ thông tin từ bên ngoài và truyền thông tin cho thế giới bên ngoài.
Về mặt hấp thụ, nó có quá nhiều nguồn năng lượng: cân bằng cung và cầu, chính sách kinh tế, tình hình chính trị, biến đổi khí hậu, v.v. đám đông luôn được thúc đẩy bởi một lượng lớn thông tin. Họ hoặc có nguồn lực để có lợi thế, hoặc tin vào một tuyên bố nhất định, hoặc đơn giản vì lợi nhuận và tổn thất tự kích thích bản năng sinh học, vì vậy họ hành động.
Về mặt phân phối, sự thay đổi giá là tín hiệu mạnh nhất mà thị trường có thể đưa ra.
3
Là một nhà giao dịch phân tích kỹ thuật tương đối thuần túy, tôi tôn trọng phân tích cơ bản, nhưng tôi sẽ không ngưỡng mộ nó.
Các nhà phân tích cơ bản luôn cố gắng thu thập nhiều thông tin hơn, chính xác hơn và thực tế hơn, và sau đó sử dụng các mô hình tài chính tiên tiến để sử dụng thông tin. Nếu hiệu quả thực tế không tốt, hoặc là có vấn đề với việc thu thập thông tin hoặc mô hình.
Bất kể thông tin cơ bản thay đổi như thế nào, nó không có sức mạnh và không thể trực tiếp thúc đẩy thay đổi giá cả. Nó phải đi vào não bộ con người và làm cho mọi người tin. Nó chỉ có thể ảnh hưởng đến giá qua thứ ba, và nó không có ý nghĩa nếu nó thiếu con người như phương tiện truyền thông. Hoạt động của con người là nguyên nhân trực tiếp của thay đổi giá. Các nhà giao dịch phân tích kỹ thuật không quan tâm đến sự thật ( nguyên nhân gốc rễ), chúng tôi quan tâm đến con người ( nguyên nhân trực tiếp).
Những điểm tích cực của mô hình tài chính không tốt, trừ khi thị trường giải thích nó là tích cực.
4
Trong mọi trường hợp, các hoạt động của đám đông sẽ để lại một dấu vết. Liệu quỹ đạo này có thể phản ánh giá trị? Chúng tôi không biết, chúng tôi không quan tâm. Nhưng nó chắc chắn phản ánh nhận thức về giá trị của đám đông. Ví dụ, giá đồng bây giờ là 45.000 nhân dân tệ. Chúng tôi hiểu thực tế khách quan này: không phải một tấn đồng có giá trị 45.000 nhân dân tệ, nhưng tại thời điểm này, mọi người nghĩ rằng giá trị đồng là 45.000 nhân dân tệ.
Chúng ta chỉ muốn kiếm tiền. Tiền không phải từ các nguyên tắc cơ bản, mà từ con người. K-line, khối lượng, trung bình động và ATR là tất cả các công cụ chúng ta sử dụng để theo dõi và đo các hoạt động của công chúng. Cái gọi là phân tích kỹ thuật là cố gắng nắm bắt các đặc điểm tâm lý và hành vi của đám đông, và sau đó xây dựng lợi thế cạnh tranh so với đám đông - biến tiền của họ thành của riêng mình.
Khi kẻ thù không di chuyển, tôi chỉ cần chuẩn bị sẵn sàng. khi kẻ thù di chuyển, các lỗ hổng sẽ xuất hiện, thời gian tấn công. điều này tương tự với phân tích kỹ thuật: loạn thần.
Chúng ta là các nhà phân tích quỹ đạo, vì vậy chúng ta phải chờ đợi quỹ đạo để phân tích và đánh giá. Do đó, chúng ta không thể tiến xa hơn đối tượng phân tích. Nói cách khác, chúng ta phản ứng theo đám đông, nhưng chúng ta không thể phản ứng trước đó. Làm thế nào để làm? Chỉ có một cách, đó là phản ứng tốt hơn.
Người bình thường về cơ bản không thực hiện giao dịch vì phản ứng không tốt. Chừng nào con người vẫn như cũ, tham lam và sợ hãi vẫn không thay đổi, sau đó bản năng tránh bất lợi vẫn không thay đổi, sự ghét bỏ cực đoan những tổn thất dẫn đến từ chối thực hiện dừng lỗ; sự khao khát cực đoan về lợi nhuận dẫn đến rủi ro quá mức. Những điều này sẽ không thay đổi.
Theo cách này, theo dõi chuyển động của đám đông chắc chắn sẽ có một cái gì đó mà chúng tôi gọi là xu hướng. Nó không phải là ma thuật nhưng một loại theo dõi chuyển động đặc biệt: nó có thể uốn cong trong không gian và kéo dài trong thời gian. Hệ thống giao dịch phát triển theo đó, mặc dù tụt lại phía sau, nó vẫn có thể ổn định lợi nhuận. Chúng ta sẵn sàng lùi lại nhưng không thể giúp tiến lên phía trước. Đây là sự khôn ngoan hạng nhất.