Kursus siri pelaburan kuantiti blockchain ((4) - Strategi imbangan dinamik

Baca semula:Kursus siri pelaburan kuantiti blockchain ((4) - Strategi imbangan dinamik

Pengantar

Benjamin Graham, mentor Warren Buffett, pernah berkhidmat diYang bijak pelabur yang bijakDalam sebuah buku, satu model dagangan yang dinamika keseimbangan saham dan bon telah disebutkan.Model perdagangan ini sangat mudah:

• Dengan modal 50 peratus, anda boleh melabur dalam dana saham dan 50 peratus lagi dalam dana bon; iaitu saham dan bon masing-masing adalah separuh.
• Pembalasan semula aset dilakukan pada satu masa mengikut selang masa tetap atau perubahan pasaran untuk mengembalikan nisbah aset saham dan aset bon kepada 1:1 yang awal. Ini adalah keseluruhan logik strategi, termasuk bila dan berapa banyak untuk membeli.

Dalam pendekatan ini, kadar turun naik dana bon sebenarnya sangat kecil, jauh di bawah kadar turun naik saham, jadi bon di sini dianggap sebagai'reference parity', iaitu digunakan untuk mengukur sama ada saham telah memperoleh keuntungan yang terlalu banyak atau terlalu sedikit. Jika harga saham naik, nilai pasaran saham akan lebih besar daripada nilai pasaran bon, apabila nisbah nilai pasaran kedua-duanya melebihi ambang yang ditetapkan, gudang akan disesuaikan semula, menjual saham, dan membeli bon, sehingga nisbah nilai saham kembali ke nilai utang semula ke 1:1 awal.

Sebaliknya, harga saham jatuh, menjadikan nilai pasaran saham kurang daripada nilai pasaran bon, dan apabila nisbah nilai pasaran kedua-duanya melebihi ambang yang ditetapkan, kedudukan keseluruhan disesuaikan semula, membeli saham, dan menjual bon, menjadikan nisbah nilai pasaran saham dan bon kembali ke tahap awal 1:1.

Dengan cara ini, perbandingan antara saham dan bon yang seimbang secara dinamik cukup untuk menikmati buah-buahan pertumbuhan saham dan mengurangkan turun naik aset. Sebagai pelopor pelaburan nilai, Graham memberi kita idea yang baik.

Oleh kerana ini adalah strategi yang lengkap, mengapa kita tidak menggunakannya untuk mata wang digital?

Strategi keseimbangan dinamik dalam aset blockchain BTC

Logik Strategi

• Dengan nilai BTC semasa, baki akaun menyimpan ¥ 5000 tunai dan 0.1 BTC, iaitu nisbah awal nilai tunai dan pasaran BTC adalah 1:1.
• Jika harga BTC meningkat kepada ¥6000, iaitu nilai pasaran BTC lebih besar daripada baki akaun, dan selisih antara kedua-duanya melebihi ambang tertakluk, jual (<6000-5000) /6000/2 sen. Ini menunjukkan BTC meningkat dan menukar wang kembali.
• Jika harga BTC jatuh kepada ¥ 4000, iaitu nilai pasaran BTC kurang daripada baki akaun, dan perbezaan antara mereka melebihi ambang yang ditetapkan, beli ¥ 5000-4000 / 4000 / 2 koin.

Dengan cara ini, sama ada BTC meningkat atau menurun, baki akaun sentiasa dinamik dijaga sama dengan nilai pasaran BTC. Jika BTC menurun, beli beberapa, tunggu untuk kembali, dan jual beberapa lagi, seolah-olah tidak ada apa-apa.

Jadi, bagaimana kita boleh melakukannya dengan kod?

Dengan menggunakan inventor sebagai contoh, mari kita lihat kerangka strategi pertama:

Rangka kerja dasar ini sebenarnya sangat mudah, dengan fungsi utama utama, fungsi bawah onTick, fungsi CancelPendingOrders, dan parameter yang diperlukan.

Bahagian bawah

Peraturan logik urus niaga di bawah jelas, semua komen telah ditulis dalam kod, anda boleh mengklik gambar untuk melihat lebih besar.

Proses utama adalah sebagai berikut:

• Mendapat maklumat akaun.
• Dapatkan data Tick.
• Perkiraan Tick Data Harga Beli Beli Berbeza.
• Mengira baki akaun dan perbezaan harga pasaran BTC.
• Mengira syarat jual beli, harga pesanan, kuantiti pesanan.
• Tukar nombor dan pulangkan true.

Modul penarikan

Mengeluarkan modul adalah lebih mudah, langkah-langkahnya adalah sebagai berikut:

• Jika anda ingin membuat pembayaran, anda perlu menunggu satu saat sebelum mengeluarkan wang anda, pertukaran individu, anda tahu.
• Melanjutkan mendapatkan matriks pesanan yang belum selesai, dan teruskan mendapatkan jika kembali ke luar biasa.
• Jika matriks pesanan yang belum ditangani kosong, segera kembali ke status pengeluaran.
• Jika ada pesanan yang belum diselesaikan, pergi ke seluruh artifak, dan secara beransur-ansur membatalkan mengikut nombor pesanan.

Semua kod sumber

Dengan bantuan pencipta platform dagangan kuantitatif, hanya 80 baris kod, strategi keseimbangan dinamik BTC blockchain yang lengkap boleh dihasilkan. Tetapi adakah strategi yang mudah itu bernilai?

Seterusnya, mari kita uji strategi keseimbangan dinamik yang mudah ini untuk melihat apakah ia berkesan. Berikut adalah ulasan semula mengenai data sejarah BTC, hanya untuk rujukan anda.

Pengukuran semula persekitaran

Uji semula prestasi

Kurva pengukuran semula

Satu lagi, grafik pergerakan harga BTC pada masa yang sama.

Tidakkah kamu merasa gementar?

BTC telah mengalami penurunan selama 8 bulan dan bahkan penurunan tertinggi lebih daripada 70%, yang menyebabkan banyak pelabur kehilangan keyakinan terhadap aset blockchain. Strategi ini mempunyai keuntungan kumulatif sehingga 160%, risiko pendapatan tahunan lebih daripada 5%. Untuk strategi pelaburan yang sederhana, pulangan pelaburan ini telah melebihi kebanyakan orang hip-hop.

Strategi imbangan dinamik ini, yang hanya mempunyai satu parameter teras ("threshold threshold"), adalah kaedah pelaburan yang sangat mudah, yang tidak mengejar keuntungan yang berlebihan, tetapi keuntungan yang kukuh. Sebaliknya dengan strategi trend, strategi imbangan dinamik adalah pergerakan yang terbalik. Mengurangkan penurunan suhu semasa pasaran panas, meningkatkan turun naik semasa pasaran sejuk, agak mirip dengan pengawalan makroekonomi. Sebenarnya, strategi imbangan dinamik adalah mengikuti konsep harga yang tidak dapat diramalkan, tetapi juga satu teknik untuk menangkap turun naik harga.

Oleh kerana artikel ini tidak boleh dilakukan secara langsung, anda perlu tahu di luar perkataan. Strategi keseimbangan dinamik adalah yang paling penting untuk pemikiran pelaburan, anda bahkan boleh menukar aset BTC tunggal dalam artikel ini ke dalam keranjang portfolio aset blockchain.

Akhirnya, mari kita selesaikan dengan kata-kata terkenal Benjamin Graham dalam bukunya Investor Yang Pintar: Pasaran saham bukanlah 'timbalan' yang dapat mengukur nilai dengan tepat, sebaliknya ia adalah'mesin pengundian' di mana keputusan yang dibuat oleh orang yang tidak terhitung jumlahnya adalah campuran rasional dan emosi, kadang-kadang keputusan dan penilaian nilai rasional jauh berlawanan.

Baca lebih lanjut:Kursus siri pelaburan kuantiti blockchain ((1) - ringkasan Kursus siri pelaburan kuantiti blockchain ((2) - Mengenali mata wang digital Kursus siri pelaburan kuantiti blockchain ((3) - jangka panjang