Amaran Kerentanan: Analisis Gunting bulu dalam Kerentanan Pertukaran

NO.1 Ke hadapan

Dalam beberapa tahun kebelakangan ini, industri mata wang digital berdasarkan teknologi blockchain dan kriptografi telah mengalami pertumbuhan yang meletup. Sebagai salah satu pautan paling penting dalam rantaian industri mata wang digital, pertukaran aset blockchain tidak diragukan lagi memainkan peranan penting. Ia menghubungkan pasaran pertama dan kedua pelaburan blockchain, dan juga menghubungkan pihak projek dan pelabur biasa.Menurut statistik, kini terdapat lebih daripada 2000 bursa dihttps://coinmarketcap.com/platform (situs maklumat pertukaran mata wang kripto terbesar di dunia), dan bahkan terdapat beribu-ribu yang belum dimasukkan.

Dalam konteks semua orang datang ke bursa untuk berdagang, hampir setiap bursa mempunyai berpuluh-puluh atau bahkan beratus-ratus sasaran perdagangan.

NO.2

Kenapa strategi membuat pasaran begitu penting?

Kemunculan robot pembuat pasaran telah mengubah keadaan ini dengan mengambil bahagian dalam pembuatan pasaran di pasaran, mengekang spekulasi berlebihan di pasaran kerana asimetri maklumat dan sumber, dan mengekalkan operasi platform dagangan yang baik dan lancar. Dan untuk mengurangkan kaedah perdagangan tradisional, yang dipanggil bandar taruhan secara rahsia memanipulasi fenomena harga untuk meningkatkan daya tarikan pasaran, meningkatkan kecairan dan jumlah, memenuhi keperluan perdagangan pelabur biasa, dan menstabilkan keyakinan pasaran.

Hari ini, untuk membuat bursa baru dan mata wang baru lebih baik untuk menjalin hubungan dengan pelabur biasa, dan untuk menyelesaikan banyak masalah yang dihadapi pada peringkat awal penyenaraian, sama ada pertukaran kecil dan sederhana atau projek blockchain, mereka harus bergantung pada robot pembuat pasaran.

NO.3

Prinsip strategi pasaran

Strategi pembuatan pasaran terus menyediakan sebut harga dua hala untuk membeli dan menjual melalui sistem pembuatan pasaran, menjejaki perubahan harga. Melalui sejumlah besar transaksi membeli dan menjual frekuensi tinggi, perbezaan harga antara setiap harga transaksi dan harga teori secara beransur-ansur terkumpul, dan perbezaan harga disesuaikan secara dinamik mengikut ciri-ciri kedudukan.Terdapat dua strategi pembuatan pasaran biasa untuk pertukaran biasa:

Pembuatan pasaran pasif: Strategi pembuatan pasaran mengesan data mendalam dan data transaksi bursa arus perdana. Daripada membuat pilihan aktif yang besar, ia secara pasif mengikuti pasaran, mengejar pengesanan yang paling dekat dan replikasi lengkap, cuba mencapai tahap yang sama dengan bursa arus perdana.

Pembuatan pasaran bebas: Model pembuatan pasaran ini tidak merujuk kepada sasaran perdagangan lain, tetapi sebaliknya membuat pasaran berdasarkan kos sendiri dan pesanan yang ditetapkan. Model ini sesuai untuk persekitaran di mana kuasa penetapan harga mata wang yang berkaitan agak tertumpu, seperti aset blockchain kecil atau mata wang yang dikeluarkan bursa.

NO.4

Strategi pembuatan pasaran Kerentanan

Sama ada pembuatan pasaran pasif atau pembuatan pasaran bebas, perlu bukan sahaja untuk menyelesaikan masalah harga sasaran transaksi, tetapi juga untuk menyelesaikan masalah kecairan. Oleh itu, untuk mengaktifkan pasaran, adalah perlu untuk strategi pembuatan pasaran untuk membeli dan menjual sendiri; jika tidak, ia akan menjadi sukar untuk membentuk K-line yang baik.

Satu kaedah biasa adalah dengan menentukan harga secara rawak untuk dijual berhampiran pasaran, dan segera membeli pada harga yang sama.

Biasanya kerana masa antara membeli dan menjual adalah sangat singkat, pesanan menunggu yang sepadan sering tidak dijumpai dalam data kedalaman, tetapi rekod urus niaga boleh ditinggalkan dalam data sejarah.

Sila perhatikan! Celah seperti ini.

Untuk menjana K-line yang berterusan, strategi membuat pasaran telah membeli pesanan menunggu penjualan sendiri berhampiran pasaran, tetapi ia telah menyembunyikan celah. walaupun strategi pesanan jualan dikeluarkan pada masa yang sama, tetapi kerana masalah rangkaian dan kelajuan perlawanan tidak ideal (ia tidak akan pernah menjadi keadaan yang ideal), yang mengakibatkan urutan strategi pasaran mempunyai peluang tertentu untuk dilaksanakan oleh orang lain.

Bayangkan jika terdapat strategi frekuensi tinggi lain di pasaran, ia sentiasa menjual pesanan jual strategi pembuatan pasaran pada harga yang lebih rendah, dan juga membayar tawaran untuk strategi pembuatan pasaran pada harga yang lebih tinggi, selagi strategi frekuensi tinggi ini dapat membuat perbezaan harga dan memperoleh keuntungan dengan menampung yuran komisen. Ini akan menyebabkan strategi pembuatan pasaran menjual rendah dan membeli tinggi, yang sangat berbahaya!

NO.5

Demonstrasi praktikal

Selepas pemerhatian yang teliti, transaksi ETHUSDT bursa mempunyai fenomena pembuatan pasaran. Objek rujukan mungkin data ETHUSDT Binance. Dengan memerhatikan data buku pesanan pasaran, didapati bahawa terdapat banyak pesanan pelaksanaan sendiri, dan arah membeli dan menjual adalah rawak. Gambar berikut menunjukkan hari. Garis K yang dihasilkan oleh strategi pembuatan pasaran.Biasanya, strategi frekuensi tinggi tidak dinilai secara rawak di pasaran, tetapi berdasarkan perubahan rawak harga transaksi terakhir strategi pembuatan pasaran. Dengan cara ini, sebenarnya, harga transaksi sukar menyentuh harga rendah dan harga tinggi pasaran, ditambah dengan kadar kejayaan yang terhad dalam mendapatkan pesanan strategi pembuatan pasaran, hampir tidak ada margin keuntungan.

Walaupun risiko kedudukan sepihak. ini mungkin kelihatan sempurna, tetapi jika kita menggunakan bug bahawa pesanan pasaran mesti diletakkan di pasaran, kita boleh dengan mudah memecahkan strategi pembuatan pasaran pertukaran dan membuat keuntungan yang besar.

NO.6

Langkah-langkah khusus adalah seperti berikut:

Apabila urus niaga harga rendah dijangka, pesanan penjualan menunggu harga tertentu ditambahkan berdasarkan harga pembelian terkini. Sebagai contoh, apabila harga pembelian adalah 200, pesanan penjualan menunggu 200.1 dihantar, dan kemudian tawaran 200.09 terus dihantar dan segera dibatalkan. Apabila urus niaga selesai, operasi terbalik segera dilakukan, dan syiling yang dijual dijual pada harga yang tinggi, sehingga melengkapkan kitaran.

Walaupun tidak ada kadar kejayaan yang besar, tetapi melalui sebilangan besar pengeluaran yang kerap, peluang untuk menangkap ini akan meningkat dengan ketara, dan keuntungan masih akan menjadi besar.Analisis Mengupas Wool dalam Exchange Kerentanan

Seperti yang ditunjukkan dalam gambar di atas, strategi frekuensi tinggi ditulis di platform perdagangan kuantitatif FMZ (FMZ), dan hampir tidak ada penarikan balik dalam operasi yang berjalan.

Ini masih hanya satu strategi frekuensi tinggi yang lembut, jika anda menggunakan pelbagai akaun, pelbagai kontrak dan pelbagai benang akan meningkatkan keuntungan yang lebih ketara.NO.7

Strategi frekuensi tinggi berdasarkan pasaran pertukaran membuat strategi kerentanan kod sumberThe above strategy source code is based on the FMZ quantitative platform (The above strategy source code is based on the FMZ quantitative platform) The above strategy source code is based on the FMZ quantitative platform (FMZ kuantitative platform)

NO.8

Kaedah pencegahan

Setelah kita mengetahui prinsip strategi frekuensi tinggi ini, sebagai tindak balas kepada celah strategi pembuatan pasaran ini, mudah untuk menyelesaikan masalah ini. Sebagai contoh, apabila harga pelaksanaan sendiri strategi pembuatan pasaran rendah, ia hanya menghantar pesanan beli terlebih dahulu dan kemudian pesanan jual, dan sebaliknya, sehingga tidak akan dilaksanakan oleh orang lain. Cara lain adalah meletakkan semua transaksi dan pesanan tertunda dalam julat yang boleh dilindungi di bursa lain.

Postcript

Walaupun pertukaran berada di bahagian atas industri blockchain, ia seperti gergasi yang keluar dari jalan, mendedahkan lebih banyak permukaan serangan dan titik yang boleh dieksploitasi.

Secara objektif, ketidakberdayaan yang boleh didorong melalui pesanan mungkin mempunyai lebih banyak bug tersembunyi. Sebagai contoh, menggunakan celah strategi pembuatan pasaran pertukaran yang jelas di atas, penyerang dapat dengan mahir merancang pelbagai strategi serangan tersembunyi, dan mereka boleh tanpa disedari.

Pada masa kini, mata wang digital telah menjadi sasaran baru untuk pelaburan, dan pertukaran telah menjadi arena untuk banyak penggodam. Penggodam yang bersembunyi di dalam gelap seperti serigala lapar. Mereka menunggu peluang untuk bergerak, menatap kelemahan pertukaran, bersiap sedia untuk pukulan maut. Pertukaran pensentralisasi blockchain hanya dapat memperkuat penggunaan pertahanan sendiri, supaya pelanggan benar-benar dapat menangani transaksi tanpa rasa bimbang.