الگورتھمک ٹریڈنگ (جسے خودکار تجارت ، بلیک باکس ٹریڈنگ ، یا الگورو ٹریڈنگ بھی کہا جاتا ہے) ایک کمپیوٹر پروگرام کا استعمال کرتا ہے جو تجارت کرنے کے لئے ہدایات (ایک الگورتھم) کے ایک مقررہ سیٹ پر عمل پیرا ہوتا ہے۔ نظریاتی طور پر ، تجارت ایک رفتار اور تعدد سے منافع پیدا کرسکتی ہے جو انسانی تاجر کے لئے ناممکن ہے۔
مقررہ قواعد کے سیٹ وقت ، قیمت ، مقدار ، یا کسی بھی ریاضیاتی ماڈل پر مبنی ہیں۔ تاجر کے لئے منافع کے مواقع کے علاوہ ، الگورو ٹریڈنگ مارکیٹوں کو زیادہ مائع اور تجارتی سرگرمیوں پر انسانی جذبات کے اثرات کو مسترد کرکے زیادہ منظم بناتی ہے۔
فرض کریں کہ ایک تاجر مندرجہ ذیل سادہ تجارتی معیار پر عمل کرتا ہے:
ان دو آسان ہدایات کا استعمال کرتے ہوئے ، ایک کمپیوٹر پروگرام اسٹاک کی قیمت (اور حرکت پذیر اوسط اشارے) کی خود بخود نگرانی کرے گا اور جب طے شدہ شرائط پوری ہوجائیں تو خرید و فروخت کے آرڈر دے گا۔ تاجر کو اب براہ راست قیمتوں اور گراف کی نگرانی کرنے یا آرڈرز کو دستی طور پر رکھنے کی ضرورت نہیں ہے۔ الگورتھمک ٹریڈنگ سسٹم تجارتی موقع کی درست شناخت کرکے خود بخود ایسا کرتا ہے۔
الگو ٹریڈنگ مندرجہ ذیل فوائد فراہم کرتی ہے:
آج کل زیادہ تر الگورو ٹریڈنگ ہائی فریکوئنسی ٹریڈنگ (ایچ ایف ٹی) ہے ، جو پہلے سے پروگرام شدہ ہدایات کی بنیاد پر متعدد مارکیٹوں اور متعدد فیصلے کے پیرامیٹرز میں تیز رفتار سے بڑی تعداد میں آرڈر دینے پر سرمایہ کاری کرنے کی کوشش کرتی ہے۔
الگو ٹریڈنگ کا استعمال تجارتی اور سرمایہ کاری کی سرگرمیوں کی بہت سی شکلوں میں کیا جاتا ہے جن میں شامل ہیں:
الگورتھمک ٹریڈنگ کے لئے کسی بھی حکمت عملی کے لئے ایک شناخت شدہ موقع کی ضرورت ہوتی ہے جو بہتر آمدنی یا لاگت میں کمی کے لحاظ سے منافع بخش ہے۔ الگورتھم ٹریڈنگ میں استعمال ہونے والی عام تجارتی حکمت عملی مندرجہ ذیل ہیں۔
سب سے زیادہ عام الگورتھمک تجارتی حکمت عملی چلتی اوسط ، چینل بریکآؤٹس ، قیمت کی سطح کی نقل و حرکت ، اور متعلقہ تکنیکی اشارے میں رجحانات کی پیروی کرتی ہے۔ یہ الگورتھمک ٹریڈنگ کے ذریعہ لاگو کرنے کے لئے سب سے آسان اور آسان حکمت عملی ہیں کیونکہ ان حکمت عملیوں میں کوئی پیش گوئی یا قیمت کی پیش گوئی شامل نہیں ہے۔ تجارت مطلوبہ رجحانات کے واقعے کی بنیاد پر شروع کی جاتی ہے ، جو پیش گوئی تجزیہ کی پیچیدگی میں جانے کے بغیر الگورتھم کے ذریعہ لاگو کرنا آسان اور سیدھا ہے۔ 50 اور 200 دن کی چلتی اوسط کا استعمال کرتے ہوئے ایک مقبول رجحان کی پیروی کرنے والی حکمت عملی ہے۔
ایک مارکیٹ میں کم قیمت پر دوہری درج اسٹاک خریدنا اور بیک وقت اسے دوسری مارکیٹ میں زیادہ قیمت پر فروخت کرنا قیمت کے فرق کو خطرہ سے پاک منافع یا ثالثی کے طور پر پیش کرتا ہے۔ اسی آپریشن کو اسٹاک بمقابلہ فیوچر آلات کے لئے نقل کیا جاسکتا ہے کیونکہ وقت وقت پر قیمت کے فرق موجود ہیں۔ اس طرح کے قیمت کے فرق کی نشاندہی کرنے اور احکامات کو موثر انداز میں رکھنے کے لئے الگورتھم کو نافذ کرنا منافع بخش مواقع کی اجازت دیتا ہے۔
انڈیکس فنڈز نے ان کے انڈیکس کو ان کے متعلقہ بینچ مارک انڈیکس کے برابر لانے کے لئے دوبارہ توازن کی مدت کو متعین کیا ہے۔ اس سے الگورتھمک تاجروں کے لئے منافع بخش مواقع پیدا ہوتے ہیں ، جو متوقع تجارتوں پر سرمایہ کاری کرتے ہیں جو انڈیکس فنڈ میں اسٹاک کی تعداد کے مطابق 20 سے 80 بیس پوائنٹس تک منافع پیش کرتے ہیں۔ انڈیکس فنڈ کی دوبارہ توازن سے قبل ہی۔ بروقت عمل درآمد اور بہترین قیمتوں کے ل such اس طرح کے کاروبار الگورتھمک ٹریڈنگ سسٹم کے ذریعہ شروع کیے جاتے ہیں۔
ثابت شدہ ریاضیاتی ماڈل ، جیسے ڈیلٹا غیر جانبدار تجارتی حکمت عملی ، اختیارات اور بنیادی سیکیورٹی کے امتزاج پر تجارت کی اجازت دیتی ہے۔ (ڈیلٹا غیر جانبدار ایک پورٹ فولیو حکمت عملی ہے جس میں متعدد پوزیشنیں ہوتی ہیں جن میں مثبت اور منفی ڈیلٹا کو مساوی کیا جاتا ہے
اوسط ریورس اسٹریٹجی اس تصور پر مبنی ہے کہ کسی اثاثے کی اعلی اور کم قیمتیں ایک عارضی رجحان ہیں جو وقتا فوقتا اپنی اوسط قیمت (اوسط قیمت) پر واپس آجاتی ہیں۔ قیمت کی حد کی نشاندہی اور وضاحت کرنا اور اس پر مبنی الگورتھم کو نافذ کرنا جب اثاثہ کی قیمت اس کی مقررہ حد میں داخل ہوتی ہے اور اس سے باہر ہوجاتی ہے تو خود بخود تجارت کی اجازت دیتا ہے۔
حجم وزن شدہ اوسط قیمت کی حکمت عملی ایک بڑے آرڈر کو توڑ دیتی ہے اور اسٹاک مخصوص تاریخی حجم پروفائلز کا استعمال کرتے ہوئے آرڈر کے متحرک طور پر طے شدہ چھوٹے ٹکڑوں کو مارکیٹ میں جاری کرتی ہے۔ مقصد آرڈر کو حجم وزن شدہ اوسط قیمت (VWAP) کے قریب انجام دینا ہے۔
ٹائم ویٹڈ اوسط قیمت کی حکمت عملی ایک بڑے آرڈر کو توڑ دیتی ہے اور شروع اور اختتامی وقت کے درمیان یکساں طور پر تقسیم شدہ ٹائم سلاٹ کا استعمال کرتے ہوئے آرڈر کے متحرک طور پر طے شدہ چھوٹے ٹکڑوں کو مارکیٹ میں جاری کرتی ہے۔ مقصد یہ ہے کہ آرڈر کو شروع اور اختتامی اوقات کے درمیان اوسط قیمت کے قریب انجام دیا جائے تاکہ مارکیٹ کے اثرات کو کم سے کم کیا جاسکے۔
جب تک تجارتی آرڈر مکمل طور پر پورا نہیں ہوتا ، یہ الگورتھم متعین شرکت کے تناسب کے مطابق اور مارکیٹوں میں تجارت کے حجم کے مطابق جزوی آرڈرز بھیجتا رہتا ہے۔ متعلقہ
نفاذ کی کمی کی حکمت عملی کا مقصد حقیقی وقت کی مارکیٹ میں تجارت کرکے کسی آرڈر کی عمل درآمد کی لاگت کو کم سے کم کرنا ہے جس سے آرڈر کی لاگت میں بچت ہوتی ہے اور تاخیر سے عمل درآمد کے موقع کی لاگت سے فائدہ ہوتا ہے۔ اس حکمت عملی سے جب اسٹاک کی قیمت سازگار طور پر چلتی ہے تو ہدف کی شرکت کی شرح میں اضافہ ہوگا اور جب اسٹاک کی قیمت منفی طور پر چلتی ہے تو اس میں کمی واقع ہوگی۔
الگورتھم کی کچھ خصوصی کلاسیں ہیں جو دوسری طرف
کمپیوٹر پروگرام کا استعمال کرتے ہوئے الگورتھم کو نافذ کرنا الگورتھم ٹریڈنگ کا آخری جزو ہے ، جس کے ساتھ بیک ٹسٹنگ بھی شامل ہے (اس بات کو دیکھنے کے لئے کہ آیا اس کا استعمال منافع بخش ہوتا تو اسٹاک مارکیٹ کی کارکردگی کے ماضی کے تاریخی ادوار پر الگورتھم کی جانچ کرنا) ۔ چیلنج یہ ہے کہ شناخت شدہ حکمت عملی کو ایک مربوط کمپیوٹرائزڈ عمل میں تبدیل کیا جائے جس میں آرڈر دینے کے لئے تجارتی اکاؤنٹ تک رسائی حاصل ہو۔ الگورتھم ٹریڈنگ کے لئے درج ذیل تقاضے ہیں:
رائل ڈچ شیل (آر ڈی ایس) ایمسٹرڈیم اسٹاک ایکسچینج (اے ای ایکس) اور لندن اسٹاک ایکسچینج (ایل ایس ای) میں درج ہے۔ ہم ثالثی کے مواقع کی نشاندہی کرنے کے لئے ایک الگورتھم تیار کرکے شروع کرتے ہیں۔ یہاں کچھ دلچسپ مشاہدات ہیں:
کیا ہم ان دو بازاروں میں دو مختلف کرنسیوں میں درج رائل ڈچ شیل اسٹاک پر ثالثی کی تجارت کے امکان کا جائزہ لے سکتے ہیں؟
ضروریات:
کمپیوٹر پروگرام کو مندرجہ ذیل کام کرنا چاہئے:
سادہ اور آسان! تاہم ، الگورتھمک ٹریڈنگ کا عمل برقرار رکھنے اور انجام دینے میں اتنا آسان نہیں ہے۔ یاد رکھیں ، اگر ایک سرمایہ کار الگورو سے تیار کردہ تجارت رکھ سکتا ہے تو ، دوسرے مارکیٹ کے شرکاء بھی کرسکتے ہیں۔ اس کے نتیجے میں ، قیمتیں ملی سیکنڈ اور یہاں تک کہ مائکرو سیکنڈ میں بھی اتار چڑھاؤ کرتی ہیں۔ مذکورہ بالا مثال میں ، اگر خریدنے کی تجارت پر عمل درآمد کیا جاتا ہے لیکن فروخت کی تجارت نہیں ہوتی ہے کیونکہ آرڈر مارکیٹ میں آنے کے وقت فروخت کی قیمتیں بدل جاتی ہیں۔ تاجر کو کھلی پوزیشن کے ساتھ چھوڑ دیا جائے گا جس سے ثالثی کی حکمت عملی بیکار ہوجاتی ہے۔
اضافی خطرات اور چیلنجز ہیں جیسے سسٹم کی ناکامی کے خطرات ، نیٹ ورک کنیکٹوٹی کی غلطیاں ، تجارتی احکامات اور عمل درآمد کے مابین وقت کی تاخیر اور سب سے اہم بات ، ناقص الگورتھم۔ ایک الگورتھم جتنا پیچیدہ ہوگا ، اس سے پہلے اس سے زیادہ سخت بیک ٹیسٹنگ کی ضرورت ہوگی۔ الگورتھم کو عمل میں لایا جائے۔
اسٹاک مارکیٹ میں تجارت ایک پیچیدہ منصوبہ ہوسکتا ہے۔ پہلا قدم اسٹاک بروکر کا انتخاب کرنا ہے۔ مختلف خصوصیات اور قیمتوں کے ساتھ بہت ساری مختلف بروکرز کے ساتھ ، انویسٹو پیڈیا نے ان لوگوں کے لئے بہترین آن لائن اسٹاک بروکرز کی فہرست تیار کی ہے جو شروعات کرنا چاہتے ہیں۔