الگورتھمک ٹریڈنگ کو عام طور پر ابتدائی افراد کے ل a ایک پیچیدہ شعبہ سمجھا جاتا ہے۔ اس میں مختلف شعبوں کا احاطہ کیا جاتا ہے ، جس کے کچھ پہلوؤں میں ریاضیاتی اور شماریاتی پختگی کی ایک اہم ڈگری کی ضرورت ہوتی ہے۔ اس کے نتیجے میں یہ غیر شروع شدہ افراد کے لئے انتہائی پریشان کن ہوسکتا ہے۔ حقیقت میں ، مجموعی تصورات کو سمجھنا آسان ہے ، جبکہ تفصیلات کو تکرار ، جاری انداز میں سیکھا جاسکتا ہے۔
الگورتھمک ٹریڈنگ کی خوبصورتی یہ ہے کہ کسی کو حقیقی سرمایہ پر اپنے علم کی جانچ کرنے کی ضرورت نہیں ہے ، کیونکہ بہت سے بروکرز انتہائی حقیقت پسندانہ مارکیٹ سمیلیٹر فراہم کرتے ہیں۔ اگرچہ اس طرح کے نظام سے وابستہ کچھ احتیاطی تدابیر ہیں ، لیکن وہ کسی بھی سرمایہ کے خطرے کے بغیر ، گہری سطح کی تفہیم کو فروغ دینے کا ماحول فراہم کرتے ہیں۔
ایک عام سوال جو مجھے کوانٹ اسٹارٹ کے قارئین سے ملتا ہے وہ یہ ہے کہ میں مقداری تجارت میں کس طرح شروع کروں؟ میں نے پہلے ہی مقداری تجارت کے لئے ابتدائی رہنمائی لکھی ہے ، لیکن ایک مضمون موضوع کی تنوع کو ڈھکنے کی امید نہیں کرسکتا ہے۔ لہذا میں نے اس مضمون میں اپنی پسندیدہ انٹری لیول کوانٹ ٹریڈنگ کتابوں کی سفارش کرنے کا فیصلہ کیا ہے۔
پہلا کام اس موضوع کا ٹھوس جائزہ لینا ہے۔ جب تک بنیادی باتوں کا احاطہ اور سمجھ نہیں لی جاتی تب تک ریاضی کی بھاری بحث سے گریز کرنا مجھے بہت آسان معلوم ہوا ہے۔ اس مقصد کے لئے مجھے جو بہترین کتابیں ملی ہیں وہ درج ذیل ہیں:
-
- ارنسٹ چان کی طرف سے مقداری تجارت - یہ میری پسندیدہ فنانس کتابوں میں سے ایک ہے۔ ڈاکٹر چان نے میٹ لیب یا ایکسل کا استعمال کرتے ہوئے ، خوردہ مقداری تجارتی نظام کے قیام کے عمل کا ایک عمدہ جائزہ فراہم کیا۔ وہ اس موضوع کو انتہائی قابل رسائی بناتا ہے اور یہ تاثر دیتا ہے کہ کوئی بھی یہ کرسکتا ہے۔ اگرچہ بہت ساری تفصیلات ہیں جن کو چھوڑ دیا گیا ہے (بنیادی طور پر اختصار کے لئے) ، کتاب الگورتھمک ٹریڈنگ کیسے کام کرتی ہے اس کا ایک عمدہ تعارف ہے۔ وہ الفا نسل ( تجارتی ماڈل) ، رسک مینجمنٹ ، خودکار عمل درآمد کے نظام اور کچھ حکمت عملیوں (خاص طور پر رفتار اور اوسط ریورس) پر تبادلہ خیال کرتا ہے۔ یہ کتاب شروع کرنے کی جگہ ہے۔
-
- اندرونی بلیک باکس - اس کتاب میں ڈاکٹر نارنگ تفصیل سے بتاتے ہیں کہ ایک پیشہ ورانہ مقداری ہیج فنڈ کس طرح کام کرتا ہے۔ یہ ایک سمجھدار سرمایہ کار کے سامنے پیش کیا گیا ہے جو اس طرح کے بلیک باکس میں سرمایہ کاری کرنے پر غور کر رہا ہے۔ خوردہ تاجر کے لئے بظاہر غیر متعلقہ ہونے کے باوجود ، اس کتاب میں اصل میں مناسب کوانٹ ٹریڈنگ سسٹم کو کس طرح انجام دیا جانا چاہئے اس کے بارے میں بہت ساری معلومات موجود ہیں۔ مثال کے طور پر ، لین دین کے اخراجات اور رسک مینجمنٹ کی اہمیت کا خاکہ پیش کیا گیا ہے ، مزید معلومات کے ل where کہاں نظر ڈالنا ہے۔ بہت سے الگو خوردہ تاجر اس کو اٹھاتے ہوئے دیکھ سکتے ہیں کہ پیشہ ورانہ اپنی تجارت کو کس طرح انجام دیتے ہیں۔
-
- الگورتھمک ٹریڈنگ اینڈ ڈی ایم اے بذریعہ بیری جانسن - مالیاتی صنعت میں ، اصطلاح الگورتھمک ٹریڈنگ ، عام طور پر بینکوں اور بروکرز کے ذریعہ موثر تجارت کو انجام دینے کے لئے استعمال ہونے والے عمل درآمد کے الگورتھم سے مراد ہے۔ میں اس اصطلاح کو نہ صرف تجارت کے ان پہلوؤں کو ، بلکہ مقداری یا منظم تجارت کو بھی شامل کرنے کے لئے استعمال کر رہا ہوں۔ یہ کتاب بنیادی طور پر سابقہ کے بارے میں ہے ، جو بیری جانسن نے لکھی ہے ، جو ایک سرمایہ کاری بینک میں مقداری سافٹ ویئر ڈویلپر ہے۔ کیا اس کا مطلب یہ ہے کہ یہ خوردہ مقدار کے لئے کوئی فائدہ نہیں ہے؟ بالکل نہیں۔ تبادلے کے کام اور مائیکرو مارکیٹ ڈھانچے کی گہری تفہیم رکھنے سے خوردہ حکمت عملیوں کی منافع بخش ہونے میں بے حد مدد مل سکتی ہے۔ اگرچہ یہ ایک بھاری جلد ہے ، لیکن اس کو لینے کے قابل ہے۔
بنیادی تصورات کو سمجھنے کے بعد ، تجارتی حکمت عملی تیار کرنا شروع کرنا ضروری ہے۔ یہ عام طور پر تجارتی نظام کے الفا ماڈل جزو کے نام سے جانا جاتا ہے۔ آج کل حکمت عملیوں کو تلاش کرنا آسان ہے ، تاہم ، حقیقی قدر وسیع پیمانے پر تحقیق اور بیک ٹیسٹنگ کے ذریعہ اپنے تجارتی پیرامیٹرز کا تعین کرنے میں آتی ہے۔ مندرجہ ذیل کتابوں میں کچھ قسم کے تجارتی اور عمل درآمد کے نظام اور ان کے نفاذ کے بارے میں بات کی گئی ہے:
-
- ارنسٹ چان کی طرف سے الگورتھمک ٹریڈنگ - یہ ڈاکٹر چان کی دوسری کتاب ہے۔ پہلی کتاب میں انہوں نے رفتار ، اوسط ریورس اور کچھ اعلی تعدد کی حکمت عملیوں سے گریز کیا۔ اس کتاب میں اس طرح کی حکمت عملیوں پر گہرائی سے تبادلہ خیال کیا گیا ہے اور اس طرح کے نفاذ کی اہم تفصیلات فراہم کی گئیں ، حالانکہ پہلے مقابلے میں زیادہ ریاضیاتی پیچیدگی کے ساتھ (جیسے کیل مین فلٹرز ، اسٹیشنریٹی / کو انٹیگریشن ، سی اے ڈی ایف وغیرہ) ۔ حکمت عملی ، ایک بار پھر ، میٹ لیب کا وسیع پیمانے پر استعمال کرتی ہے لیکن کوڈ کو پروگرامنگ کے تجربے والوں کے لئے آسانی سے سی ++ ، پطرون / پانڈاس یا آر میں تبدیل کیا جاسکتا ہے۔ اس میں مارکیٹ کے جدید ترین رویے کی تازہ کاری بھی فراہم کی گئی ہے ، کیونکہ پہلی کتاب کچھ سال پہلے لکھی گئی تھی۔
-
- ٹریڈنگ اینڈ ایکسچینجز لیری ہیرس کی طرف سے - یہ کتاب مارکیٹ مائکروسٹرکچر پر مرکوز ہے ، جس کے بارے میں میں ذاتی طور پر محسوس کرتا ہوں کہ یہ سیکھنے کا ایک ضروری شعبہ ہے ، یہاں تک کہ کوانٹ ٹریڈنگ کے ابتدائی مراحل میں بھی۔ مارکیٹ مائکروسٹرکچر مارکیٹ کے شرکاء کے باہمی تعامل اور آرڈر بک میں پیش آنے والی حرکیات کا سائنس ہے۔ یہ قریب سے متعلق ہے کہ تبادلے کس طرح کام کرتے ہیں اور جب تجارت کی جاتی ہے تو واقعتا کیا ہوتا ہے۔ یہ کتاب تجارتی حکمت عملی کے بارے میں کم ہے ، لیکن عمل درآمد کے نظام کو ڈیزائن کرتے وقت جاننے کے لئے چیزوں کے بارے میں زیادہ ہے۔ کوانٹ فنانس کی جگہ میں بہت سے پیشہ ور افراد اسے ایک بہترین کتاب سمجھتے ہیں اور میں بھی اس کی سفارش کرتا ہوں۔
اس مرحلے پر ، بطور خوردہ تاجر ، آپ تجارتی نظام کے دیگر اجزاء جیسے عمل درآمد کے طریقہ کار (اور لین دین کے اخراجات کے ساتھ اس کے گہرے تعلقات) کے ساتھ ساتھ خطرہ اور پورٹ فولیو مینجمنٹ کی تحقیق شروع کرنے کے لئے اچھی جگہ پر ہوں گے۔ میں بعد کے مضامین میں ان موضوعات کے لئے کتابیں بحث کروں گا۔