Trong thị trường chứng khoán, nếu không khí suy đoán mạnh mẽ, thường là do sự thao túng nhân tạo hoặc kích thích lợi nhuận, sẽ gây ra sự sụp đổ mạnh mẽ của giá cổ phiếu, nhưng cuối cùng cũng có giới hạn. Giá cổ phiếu quá xa đường trung bình, luôn có khả năng đảo ngược. Vì vậy, nếu chúng ta quen thuộc và có thể sử dụng tỷ lệ chênh lệch một cách linh hoạt, thì chắc chắn sẽ tăng khả năng kiếm tiền của chúng ta, vì tỷ lệ chênh lệch là một phương pháp phân tích đơn giản và hiệu quả.
Tỷ lệ phân tán偏离率Nó là tỷ lệ phần trăm của khoảng cách giữa giá cổ phiếu và đường di chuyển trung bình, cho chúng ta biết kích thước của khoảng cách giữa giá cổ phiếu và đường di chuyển trung bình. Mức chênh lệch có thể được chia thành tỷ lệ chênh lệch dương và chênh lệch âm, nếu giá cổ phiếu trên đường di chuyển trung bình, tỷ lệ chênh lệch là dương; nếu giá cổ phiếu dưới đường di chuyển trung bình, tỷ lệ chênh lệch là âm; khi giá cổ phiếu bằng với giá đường di chuyển trung bình, tỷ lệ chênh lệch chênh lệch là không.
Tỷ lệ lệ lệ lệch bắt đầu từ định luật đường trung bình của Glanvie, và nền tảng lý thuyết của nó chủ yếu được phân tích từ góc độ tâm lý của nhà đầu tư. Vì đường trung bình có thể đại diện cho chi phí nắm giữ trung bình, giá cổ phiếu giảm đáng kể và giảm xuống dưới đường di chuyển trung bình, giá trị của nó sẽ là âm. Giá cổ phiếu xa đường trung bình, tỷ lệ lệ lệ lệch tiêu cực sẽ lớn hơn, cho thấy hầu hết các nhà đầu tư sẽ mất nhiều hơn.
Tương tự như vậy, khi giá cổ phiếu tăng mạnh, tăng lên trên đường trung bình, giá cổ phiếu càng xa đường trung bình, số lượng tỷ lệ chênh lệch càng lớn. Điều này cho thấy hầu hết các nhà đầu tư mua, lợi nhuận càng lớn, và các nhà đầu tư tự nhiên có ý tưởng mạnh mẽ hơn về việc bỏ túi an toàn, sẽ gây ra áp lực lớn cho giá cổ phiếu, dễ dàng gây ra giá cổ phiếu giảm mạnh. Đó là lý do tại sao tỷ lệ chênh lệch cung cấp cơ sở mua bán được hình thành.
Sự lựa chọn cơ sở tỷ lệ phân tán rất quan trọng, nếu quá ngắn, phản ứng sẽ quá nhạy. Nhưng việc chọn ngày cơ sở quá dài, phản ứng sẽ quá chậm. Bằng cách so sánh, chúng ta thường coi đường di chuyển trung bình 10 ngày là cơ sở tốt nhất, vì nó không quá nhạy và cũng không quá chậm.
[10 日乖离率 = 当日指数（或股价） - 最近 10 日平均数 /10 日平均数 ]*100% 。
Các điểm xuất phát của ngày 10 thường bắt đầu hồi phục ở khoảng -7% đến -8%, đây là khu vực hồi phục phổ biến nhất, và điều này gần giống với nhận thức của hầu hết mọi người. Tuy nhiên, điểm này không phù hợp với điểm xuất phát vì nó thường bị phá vỡ và không có hệ số an toàn cao. Là một nhà đầu tư thận trọng, bạn nên chọn điểm an toàn hơn và đáng tin cậy hơn, vì vậy chúng tôi khuyên bạn nên chọn khoảng -10% đến -11% như thời gian xuất phát.
Khi sử dụng tỷ lệ thoát, một số yếu tố sau đây phải được xem xét một cách toàn diện để tăng tỷ lệ thắng thành công.
Như đã đề cập ở trên, tỷ lệ chênh lệch hình thành do phản ứng bản năng của nhà đầu tư đối với sự biến động của giá cổ phiếu gây ra lợi nhuận và lỗ. Nói chung, giá trị thị trường cổ phiếu lớn hơn, các tổ chức khó kiểm soát hơn, tỷ lệ bán lẻ thường lớn hơn, do đó, càng theo phản ứng bản năng của nhà đầu tư, tỷ lệ sử dụng tỷ lệ chênh lệch sẽ có tỷ lệ thành công cao hơn.
Khi giá cổ phiếu tăng ở mức giá thấp, các chi tiêu sẽ được nắm giữ bởi các nhà đầu tư và do đó theo phản ứng bản năng của các nhà đầu tư, tỷ lệ thành công tương đối cao. Ở mức giá cao, các tổ chức thường kiểm soát chi tiêu đầy đủ và giá cổ phiếu dễ bị thao túng bởi các tổ chức.
Từ hoạt động thực tế, chúng ta có thể thấy rằng hiệu suất của cổ phiếu càng tốt, tâm lý của cổ đông càng ổn định hơn, và tỷ lệ thoát thường bắt đầu hồi phục khi giá giảm. Điều này là do tâm lý ổn định của người nắm giữ cổ phiếu không muốn thầu giá thấp, và các nhà đầu tư có tiền mặt lo ngại bỏ lỡ cơ hội tốt để mua sớm. Trong khi đó, cổ phiếu rác thường xảy ra hiện tượng sụp đổ mạnh mẽ, tỷ lệ thoát thường xảy ra khi giá cổ phiếu giảm, và giá cổ phiếu thường bắt đầu hồi phục khi giá cổ phiếu giảm mạnh.
Khi sử dụng tỷ lệ chênh lệch, nên mua ở mức thấp nhất có thể và giảm giá ở mức thấp hơn, mà không lo lắng về cơ hội bị bỏ lỡ. Cơ hội luôn tồn tại, chúng ta nên xử lý cơ hội đầu tư một cách thận trọng nhất có thể, bất kể có bao nhiêu cơ hội bị bỏ lỡ, vốn của chúng ta vẫn còn, một khi gây ra tổn thất vì vội vã, hối tiếc là vô nghĩa.
Nguồn: blog Sina