Giới thiệu về các chiến lược giao dịch tần số cao chi tiết cho tiền điện tử

Tôi đã viết một bài báo vào năm 2020 giới thiệu các chiến lược giao dịch tần số cao (https://www.fmz.com/digest-topic/6228) Mặc dù nó nhận được một số sự chú ý, nhưng nó không phải là rất sâu sắc. Hai năm rưỡi đã trôi qua kể từ đó, và thị trường đã thay đổi. Sau khi tôi xuất bản bài viết đó, chiến lược tần số cao của tôi đã có thể kiếm được lợi nhuận ổn định trong một thời gian dài, nhưng lợi nhuận dần dần giảm và thậm chí dừng lại ở một thời điểm. Trong những tháng gần đây, tôi đã dành thời gian để cải thiện nó, và nó vẫn có thể kiếm được một số lợi nhuận nhỏ. Bài viết này sẽ cung cấp một giới thiệu chi tiết hơn về chiến lược giao dịch tần số cao của tôi và một số mã đơn giản, phục vụ như một điểm khởi đầu cho thảo luận và phản hồi.

Điều kiện giao dịch tần số cao

Tài khoản giảm giá của Ủy ban

sử dụng Binance làm ví dụ, hiện đang cung cấp giảm giá nhà sản xuất 0,05% cho mỗi 100.000 đơn vị giao dịch. Nếu khối lượng giao dịch hàng ngày là 100 triệu U, giảm giá là 5.000 U. Tất nhiên, phí người nhận vẫn phụ thuộc vào tỷ lệ VIP, vì vậy nếu chiến lược không cần phải nhận lệnh, mức VIP có ít ảnh hưởng đến chiến lược tần suất cao. Các mức giảm giá hoa hồng khác nhau có sẵn trên các sàn giao dịch khác nhau, đòi hỏi khối lượng giao dịch cao. Trong những ngày đầu, vẫn có lợi nhuận mà không cần giảm giá, nhưng khi cạnh tranh gia tăng, giảm giá chiếm tỷ lệ lợi nhuận lớn hơn và các nhà giao dịch tần suất cao theo đuổi tỷ lệ cao nhất.

Tốc độ

Giao dịch tần số cao được gọi là giao dịch tần số cao vì tốc độ nhanh. Tham gia máy chủ colocation của sàn giao dịch và có được độ trễ thấp nhất và kết nối ổn định nhất đã trở thành một trong những điều kiện cạnh tranh. Thời gian xử lý nội bộ của chiến lược cũng nên thấp nhất có thể. Bài viết này sẽ giới thiệu khung WebSocket mà tôi đã sử dụng, sử dụng thực thi đồng thời.

Thị trường thích hợp

Thương mại tần số cao được coi là viên ngọc trong vương miện của giao dịch định lượng, và tôi tin rằng nhiều nhà giao dịch thuật toán đã thử nó, nhưng hầu hết mọi người nên dừng lại vì họ không thể kiếm tiền và không thể tìm ra cách để cải thiện. Lý do chính có lẽ là vì họ đã chọn sai thị trường giao dịch. Trong giai đoạn ban đầu của chiến lược, các thị trường tương đối dễ dàng nên được nhắm mục tiêu giao dịch để kiếm lợi nhuận và nhận phản hồi để cải thiện, điều này có lợi cho sự tiến bộ của chiến lược. Nếu bạn bắt đầu trong thị trường cạnh tranh khốc liệt nhất và cạnh tranh với nhiều đối thủ, bạn sẽ mất tiền bất kể bạn cố gắng khó khăn thế nào, và bạn sẽ nhanh chóng bỏ cuộc. Tôi khuyên bạn nên bắt đầu với các cặp giao dịch hợp đồng vĩnh cửu mới ra mắt, nơi có ít đối thủ cạnh tranh hơn, đặc biệt là những đối thủ có khối lượng giao dịch tương đối lớn, làm cho việc kiếm tiền dễ dàng hơn. BTC và ETH có khối lượng giao dịch cao nhất và hoạt động nhiều nhất, nhưng chúng cũng khó tồn tại nhiều nhất.

Đối mặt với đối thủ trực tiếp

Thị trường cho bất kỳ giao dịch nào đều liên tục thay đổi, và không có chiến lược giao dịch nào có thể là giải pháp một lần. Điều này thậm chí còn rõ ràng hơn trong giao dịch tần số cao, nơi nhập thị trường có nghĩa là cạnh tranh trực tiếp với các nhà giao dịch thông minh và siêng năng nhất. Trong thị trường trò chơi tổng bằng không, bạn càng kiếm được nhiều, người khác càng kiếm được ít. Bạn càng đi vào muộn, càng khó khăn, và những người đã có mặt trên thị trường phải liên tục cải thiện và có thể bị loại bỏ bất cứ lúc nào. Ba hoặc bốn năm trước đây có lẽ là cơ hội tốt nhất, nhưng với sự suy giảm tổng thể gần đây trong hoạt động trên thị trường tiền kỹ thuật số, việc bắt đầu giao dịch tần số cao đã trở nên rất khó khăn cho người mới bắt đầu.

Nguyên tắc giao dịch tần số cao

Có một số chiến lược giao dịch tần số cao, chẳng hạn như chênh lệch tần số cao, liên quan đến việc tìm kiếm các cơ hội chênh lệch thông qua giao dịch này hoặc các sàn giao dịch khác, nắm bắt cơ hội ăn các đơn đặt hàng trước những người khác và kiếm lợi nhuận với lợi thế tốc độ; giao dịch xu hướng tần số cao, liên quan đến việc kiếm lợi từ các xu hướng ngắn hạn; và tạo thị trường, liên quan đến việc đặt đơn đặt hàng ở cả hai bên của giao dịch mua và bán, kiểm soát các vị trí tốt và kiếm lợi nhuận thông qua giảm giá hoa hồng.

Kiến trúc chiến lược

Mã sau dựa trên kiến trúc cơ bản của hợp đồng vĩnh cửu Binance và chủ yếu đăng ký giao dịch luồng lệnh chiều sâu websocket và thông tin vị trí. Vì dữ liệu thị trường và thông tin tài khoản được đăng ký riêng biệt, cần phải đọc (-1) liên tục để xác định liệu thông tin mới nhất đã được thu thập hay không. Ở đây, EventLoop (1000) được sử dụng để tránh các vòng chết trực tiếp và giảm tải hệ thống. EventLoop (1000) chặn cho đến khi có một wss hoặc trả về nhiệm vụ đồng thời, với thời gian hết 1000ms.

var datastream = null
var tickerstream = null
var update_listenKey_time = 0

function ConncetWss(){
    if (Date.now() - update_listenKey_time < 50*60*1000) {
        return
    }
    if(datastream || tickerstream){
        datastream.close()
        tickerstream.close()
    }
    // need APIKEY
    let req = HttpQuery(Base+'/fapi/v1/listenKey', {method: 'POST',data: ''}, null, 'X-MBX-APIKEY:' + APIKEY) 
    let listenKey = JSON.parse(req).listenKey
    datastream = Dial("wss://fstream.binance.com/ws/" + listenKey + '|reconnect=true', 60)
    // Symbols is the pair of symbol
    let trade_symbols_string = Symbols.toLowerCase().split(',')
    let wss_url = "wss://fstream.binance.com/stream?streams="+trade_symbols_string.join(Quote.toLowerCase()+"@aggTrade/")+Quote.toLowerCase()+"@aggTrade/"+trade_symbols_string.join(Quote.toLowerCase()+"@depth20@100ms/")+Quote.toLowerCase()+"@depth20@100ms"
    tickerstream = Dial(wss_url+"|reconnect=true", 60)
    update_listenKey_time = Date.now()
}

function ReadWss(){
    let data = datastream.read(-1)
    let ticker = tickerstream.read(-1)
    while(data){
        data = JSON.parse(data)
        if (data.e == 'ACCOUNT_UPDATE') {
            updateWsPosition(data)
        }
        if (data.e == 'ORDER_TRADE_UPDATE'){
            updateWsOrder(data)
        }        
        data = datastream.read(-1)
    }
    while(ticker){
        ticker = JSON.parse(ticker).data
        if(ticker.e == 'aggTrade'){
            updateWsTrades(ticker)
        }
        if(ticker.e == 'depthUpdate'){
            updateWsDepth(ticker)
        }
        ticker = tickerstream.read(-1)
    }
    makerOrder()
}

function main() {
    while(true){
        ConncetWss()
        ReadWss()
        worker()
        updateStatus()
        EventLoop(1000)
    }
}

Các chỉ số chiến lược

Như đã đề cập trước đây, chiến lược tần số cao của tôi đòi hỏi phải xác định xu hướng trước khi thực hiện giao dịch mua và bán. Đánh giá xu hướng ngắn hạn chủ yếu dựa trên dữ liệu giao dịch, tức là, aggTrade đã đăng ký, bao gồm hướng, giá, số lượng và thời gian giao dịch. Các giao dịch mua và bán chủ yếu đề cập đến độ sâu và khối lượng giao dịch. Sau đây là các chỉ số chi tiết cần được xem xét, hầu hết trong số đó được chia thành hai nhóm để mua và bán và được tính năng động trong một cửa sổ thời gian nhất định.

• Số lượng giao dịch trung bình cho mỗi giao dịch, đó là tập hợp các giao dịch theo cùng một hướng, giá và các lệnh khác nhau trong vòng 100ms. Điều này phản ánh kích thước của lệnh mua và bán và có trọng lượng cao. Nếu khối lượng giao dịch của lệnh mua lớn hơn lệnh bán, có thể giả định rằng thị trường bị thống trị bởi người mua.
• Tỷ lệ giao dịch trung bình hoặc khoảng thời gian giao dịch, cũng dựa trên dữ liệu giao dịch, khối lượng giao dịch trung bình trước đó không xem xét khái niệm thời gian và không hoàn toàn chính xác. Nếu một lệnh theo một hướng có khối lượng giao dịch trung bình nhỏ nhưng tần suất cao, nó cũng góp phần vào sức mạnh của hướng đó.
• Giá chênh lệch trung bình, đó là sự khác biệt giữa giá bán và giá mua. Giá chênh lệch hiện tại chủ yếu là một dấu chấm, và nếu giá chênh lệch tăng, nó thường cho thấy có xu hướng. Giá mua và giá bán trung bình, tính toán giá trung bình của giao dịch mua và bán tương ứng và so sánh chúng với giá cuối cùng. Nếu giá lệnh mua gần đây nhất lớn hơn giá trung bình, một bước đột phá có thể được đánh giá sơ bộ.

Chiến lược logic

Đánh giá xu hướng ngắn hạn

let bull =  last_sell_price > avg_sell_price && last_buy_price > avg_buy_price &&
            avg_buy_amount / avg_buy_time > avg_sell_amount / avg_sell_time;
let bear =  last_sell_price < avg_sell_price && last_buy_price < avg_buy_price && 
            avg_buy_amount / avg_buy_time < avg_sell_amount / avg_sell_time;

Nếu giá mua cuối cùng lớn hơn giá mua trung bình và giá mua cuối cùng lớn hơn giá mua trung bình và giá trị lệnh mua lớn hơn giá trị lệnh bán ở một khoảng thời gian cố định, thì nó được đánh giá là một thị trường tăng ngắn hạn. Điều ngược lại đúng với các thị trường giảm.

Đặt lệnh

function updatePrice(depth, bid_amount, ask_amount) {

    let buy_price = 0
    let sell_price = 0
    let acc_bid_amount = 0
    let acc_ask_amount = 0

    for (let i = 0; i < Math.min(depth.asks.length, depth.bids.length); i++) {
        acc_bid_amount += parseFloat(depth.bids[i][1])
        acc_ask_amount += parseFloat(depth.asks[i][1])
        if (acc_bid_amount > bid_amount  && buy_price == 0) {
            buy_price = parseFloat(depth.bids[i][0]) + tick_size
        }
        if (acc_ask_amount > ask_amount  && sell_price == 0) {
            sell_price = parseFloat(depth.asks[i][0]) - tick_size
        }
        if (buy_price > 0 && sell_price > 0) {
            break
        }
    }
    return [buy_price, sell_price]
}

Ở đây, phương pháp cũ của lặp lại chiều sâu đến số lượng cần thiết vẫn được sử dụng. Giả sử rằng một lệnh mua có thể được thực hiện cho 10 đồng xu trong vòng 1 giây và mà không xem xét tình hình của các lệnh mới, giá bán được thiết lập ở vị trí mà lệnh mua

với một khối lượng 10 đồng xu có thể đánh. kích thước cửa sổ thời gian cụ thể cần phải được thiết lập bởi chính mình.

Số lượng đặt hàng

let buy_amount = Ratio * avg_sell_amount / avg_sell_time
let sell_amount = Ratio * avg_buy_amount / avg_buy_time

Tỷ lệ này đại diện cho một tỷ lệ cố định của số lượng đơn đặt hàng bán gần nhất, đại diện cho số lượng đơn đặt hàng mua như một tỷ lệ cố định của số lượng đơn đặt hàng bán gần nhất. Điều này cho phép chiến lược điều chỉnh kích thước đơn đặt hàng theo hoạt động mua và bán hiện tại.

Điều kiện đặt hàng

if(bull && (sell_price-buy_price) > N * avg_diff) {
    trade('buy', buy_price, buy_amount)
}else if(position.amount < 0){
    trade('buy', buy_price, -position.amount)
}
if(bear && (sell_price-buy_price) >  N * avg_diff) {
    trade('sell', sell_price, sell_amount)
}else if(position.amount > 0){
    trade('sell', sell_price, position.amount)
}

Trong số đó, avg_diff là chênh lệch trung bình trong chênh lệch, và chỉ khi chênh lệch mua và bán trong đặt lệnh lớn hơn một số lần số này và thị trường tăng sẽ đặt lệnh mua. Nếu giữ một vị trí ngắn, vị trí cũng sẽ được đóng để tránh giữ vị trí trong một thời gian dài. Chỉ có thể đặt đơn đặt hàng để đảm bảo rằng các đơn đặt hàng được hoàn thành, và ID đơn đặt hàng tùy chỉnh có thể được sử dụng để tránh chờ đợi các đơn đặt hàng trở lại.

Kiến trúc đồng thời

var tasks = []
var jobs = []

function worker(){
    let new_jobs = []
    for(let i=0; i<tasks.length; i++){
        let task = tasks[i]
        jobs.push(exchange.Go.apply(this, task.param))
    }
    _.each(jobs, function(t){
        let ret = t.wait(-1)
        if(ret === undefined){
            new_jobs.push(t)//未返回的任务下次继续等待
        }
    })
    jobs = new_jobs
    tasks = []
}

/*
tasks.push({'type':'order','param': ["IO", "api", "POST","/fapi/v1/order",
        "symbol="+symbol+Quote+"&side="+side+"&type=LIMIT&timeInForce=GTX&quantity="+
        amount+"&price="+price+"&newClientOrderId=" + UUID() +"&timestamp="+Date.now()]})
*/

Dữ liệu theo dõi

• Lần trễ: Tầm quan trọng của tốc độ của các chiến lược giao dịch tần số cao đã được nhấn mạnh. Chiến lược cần theo dõi và ghi lại các thời gian trễ khác nhau, chẳng hạn như đặt lệnh, hủy lệnh, trả lại vị trí, độ sâu, luồng lệnh, chu kỳ tổng thể, v.v. Bất kỳ thời gian trễ bất thường nào cần được điều tra kịp thời và tìm cách rút ngắn thời gian trễ chiến lược tổng thể.
• Tỷ lệ khối lượng: Thống kê cho thấy tỷ lệ khối lượng giao dịch so với tổng khối lượng giao dịch. Nếu tỷ lệ thấp, vẫn còn chỗ để cải thiện. Vào thời điểm cao điểm, tỷ lệ chiến lược có thể đạt 10% hoặc hơn tổng khối lượng giao dịch.
• Tỷ lệ lợi nhuận kết thúc: Thống kê cho thấy tỷ lệ lợi nhuận kết thúc trung bình, đó là tham chiếu quan trọng nhất để đánh giá liệu chiến lược có hiệu quả hay không.
• Tỷ lệ giảm giá: Thống kê cho thấy tỷ lệ giảm giá so với tổng doanh thu, phản ánh mức độ mà chiến lược phụ thuộc vào giảm giá. Tỷ lệ thất bại lệnh: Các lệnh chỉ được đặt và hoàn thành, nhưng do sự chậm trễ trong việc đặt lệnh, chúng có thể không được hoàn thành. Nếu tỷ lệ này cao, nó cho thấy tốc độ của chiến lược không tối ưu.
• Tỷ lệ thực thi lệnh: Nền tảng thường có yêu cầu về tỷ lệ thực thi lệnh. Nếu quá thấp, nó cho thấy chiến lược đang hủy lệnh quá thường xuyên và cần phải được giải quyết. Khoảng cách lệnh mua và bán trung bình: Dữ liệu này phản ánh khoảng cách giữa việc đặt lệnh của chiến lược và độ sâu thị trường, và hầu hết các lệnh vẫn chiếm các vị trí của các lệnh mua và bán.

Những lời khuyên khác

• Giao dịch nhiều loại tiền tệ: Chiến lược tần số cao trong bài viết này được giới hạn ở các sàn giao dịch duy nhất, cặp tiền tệ duy nhất và điều kiện thị trường duy nhất và có khả năng áp dụng hạn chế. Hầu hết các loại tiền tệ không thể có lợi nhuận, nhưng không thể dự đoán các loại tiền tệ nào sẽ có lợi nhuận trong tương lai, vì vậy việc giao dịch nhiều hoặc thậm chí tất cả các loại tiền tệ được khuyến cáo không bỏ lỡ cơ hội. Ngay cả dưới các hạn chế tần số của sàn giao dịch, một robot duy nhất cũng có thể giao dịch nhiều cặp giao dịch. Tất nhiên, để có tốc độ tốt nhất, một tài khoản phụ có thể giao dịch một cặp giao dịch, một máy chủ tương ứng với một robot, nhưng cách tiếp cận này sẽ có chi phí cao hơn nhiều.
• Xác định kích thước lệnh và điều kiện dựa trên lợi nhuận. Giao dịch nhiều loại tiền tệ có thể dẫn đến chi phí cố gắng quá cao, vì vậy nếu theo dõi cho thấy rằng nó không có lợi nhuận, giảm tần suất giao dịch và sử dụng khối lượng giao dịch tối thiểu cho đến khi chiến lược phát hiện động tỷ lệ lợi nhuận tích cực và sau đó tăng dần khối lượng giao dịch để cải thiện lợi nhuận.
• Nhận thêm thông tin: Một đặc điểm khác của giao dịch tần số cao là nó xử lý nhiều dữ liệu hơn và sử dụng nhiều thông tin hơn. Tất cả dữ liệu thị trường cho một sàn giao dịch và cặp tiền tệ duy nhất nên được xem xét, và dữ liệu vĩnh viễn cũng có thể đề cập đến dữ liệu tại chỗ hoặc dữ liệu cho cùng một cặp tiền tệ trên các sàn giao dịch khác hoặc thậm chí các loại tiền tệ khác.