प्रोग्रामेटिक ट्रेडिंग रणनीति अब अधिकांश व्यापारियों के लिए एक प्रमुख उपकरण बन गई है, लेकिन प्रोग्रामेटिक ट्रेडिंग में, कभी-कभी हमेशा रिवर्स लॉस की स्थिति होती है, तो क्या ऐसी स्थिति रणनीति की विफलता के कारण होती है या बाजार के प्रभाव के परिणामस्वरूप होती है? तो आज हम इस बात की जांच करेंगे कि रणनीति विफल है या नहीं। वित्तीय बाजारों में, निवेशकों के लिए कौन से पहलू परिसंपत्ति की कीमतों में बदलाव को प्रभावित करते हैं? इसका उत्तर हैः निवेशकों की भावनाएं और भविष्य के लिए उनकी अपेक्षाएं। चूंकि हर किसी के पास व्यक्तिपरक भावनाएं होती हैं, और ये भावनाएं भी समय-समय पर बदलती हैं, जिससे बाजार के संचालन की विशेषताओं में भी बदलाव होता है, इसलिए मॉडल विफलता भी एक अपरिहार्य परिणाम है।
1.模型思路的普遍性
जब व्यापारी बाजार में मौजूद सत्य का न्याय करते हैं, तो वे आमतौर पर ऐतिहासिक बाजार में कुछ विशिष्ट नियमों को वर्तमान बाजार के सत्य के रूप में देखते हैं, लेकिन समय बीतने के साथ, बाजार की विशेषताएं भी बदलती हैं, बाजार के नियम भी बदलते हैं, और स्वाभाविक रूप से रणनीतिक मॉडल भी विफल हो जाते हैं। सरल शब्दों में कहेंः जब आप शुरू करते हैं, तो आप अपने डिजाइन किए गए कपड़े पहनते हैं, यह अद्वितीय है। लेकिन जब आप बाहर जाते हैं, तो हर कोई इसे बना लेता है, तो वह इसकी विशिष्टता खो देता है। यह एक प्रसिद्ध रणनीति है। क्षमता का सवाल, अधिक लोगों का उपयोग करना, इसकी प्रभावशीलता कम है। यह हमारे व्यापार में एक प्रमुख मुद्दा है। एक बात यह है कि सभी को पता होना चाहिएः जब तक रणनीति में एक मिलियन से अधिक कैश शामिल नहीं होते हैं, इसका कोई प्रभाव नहीं होता है। इसका मतलब है कि एक रणनीति में एक मिलियन से कम कैश शामिल हैं, इसका कोई प्रभाव नहीं है।
2.市场有效性的问题
पूंजी बाजारों के साथ लड़ना, मूल रूप से जीतना असंभव है, वास्तव में यह है कि अधिकांश व्यापारिक मॉडल समय-सीमित हैं, लंबे समय तक प्रभावी नहीं हैं, घरेलू विकास की प्रवृत्ति तेजी से है, यह दर्शाता है कि अधिक से अधिक रणनीतिक मॉडल विकसित किए जाएंगे, इसलिए मॉडल की विफलता केवल समय की बात है। बाजार लगातार बदल रहा है, और हमारे व्यापारिक मॉडल को बाजार के विकास के अनुकूल बाजार के साथ भी समायोजित किया जाना चाहिए, चाहे आपका रणनीतिक मॉडल कितना भी अच्छा प्रदर्शन करे, लेकिन बाजार के परिवर्तन के साथ बदलना चाहिए।
3.反程序化交易策略
घरेलू स्तर पर, प्रोग्रामेटिक ट्रेडिंग के लिए धन की मात्रा बढ़ रही है, और मुझे विश्वास है कि जल्द ही, प्रोग्रामेटिक ट्रेडिंग बाजार की मुख्यधारा बन जाएगी। तब एक विशेष रूप से अध्ययन किए गए एंटी-प्रोग्रामेटिक ट्रेडिंग रणनीतियों का उदय होगा, जो अधिकांश प्रोग्रामेटिक ट्रेडर्स के विपरीत ऑपरेटिंग रणनीतियों का उपयोग करके प्रोग्रामेटिक ट्रेडर्स के हिस्से की स्थिति से लाभान्वित होंगे। वर्तमान घरेलू प्रोग्रामेटिक ट्रेडिंग अभ्यास से, एंटी-प्रोग्रामेटिक ट्रेडिंग रणनीतियों का उपयोग करना अभी भी एक पारंपरिक रणनीति है, जिसमें एक मजबूत प्रवृत्ति है, लेकिन बाजार के विकास के साथ, एंटी-प्रोग्रामेटिक ट्रेडिंग रणनीतियां भविष्य में रणनीति मॉडल के लिए एक बड़ी बाधा बन जाएंगी, जिससे रणनीति मॉडल का प्रभावी समय कम हो जाएगा। यदि बड़े पैमाने पर ऑपरेशन में, स्टॉप-लॉस अक्सर दिखाई देते हैं, तो व्यापारियों को बहुत सतर्क होना चाहिए।
1.观察模型是不是还在有效地执行交易策略，体现出来的交易逻辑是不是和之前设计的初衷是一样的。以下的情况出现，大家就要提高警惕了：对行情的敏感度降低，开仓时机滞后现象频繁，胜率或盈亏比连续出现很大的变化等，当然这是从交易结果上看，被动发现失效的方法。一般情况下，周月线级别上的连续亏损和最大回辙是我们主要关注的地方。但是有一个问题大家要注意：策略连续回撤的原因到底是什么？是策略失效造成的，还是行情导致的，应用程序化交易的都知道，在震荡行情中，策略回撤是不可避免的。假如模型出现问题表现在当前阶段，模型所表征的行情特点又一次呈现时，它还是有效的。
2.观察市场的运营特点是不是发生了变化，假如变化了，则证明模型可能失效了。举个例子：一部分非常依赖特定交易指令的模型，会因为交易规则的调整而失去效果，或者在市场中套利交易有效性大幅度改善时，盈利能力大幅度降低都是属于一个类型的。
इसलिए, वास्तविक ट्रेडिंग में, हम जो करना चाहते हैं वह यह है कि मॉडल विफल होने का समय क्या है, क्योंकि बाजार लगातार बदल रहा है, इसलिए यह जानना मुश्किल है कि क्या मॉडल विफल हो रहा है, और यह हमारे अनुभव से अधिक है।
आम तौर पर, मॉडल के कुछ समय के बाद चलने के बाद, समस्याएं बहुत आसानी से उत्पन्न हो सकती हैं, विशेष रूप से निम्नलिखित बिंदुओं को दर्शाता है: पट्टे खोलने का समय तुलनात्मक रूप से पीछे है और मॉडल की लाभप्रदता में काफी गिरावट आई है, इस समय बाजार में बदलाव के अनुसार हमारी मॉडल रणनीति को उचित रूप से समायोजित करना होगा। या फिर यह कहा गया है कि बाजार लगातार बदल रहा है, हमारे मॉडल को भी बाजार में बदलाव के अनुसार समायोजित किया जाना चाहिए, कोई रणनीति मॉडल नहीं है जिसे हमेशा लागू किया जा सकता है, यह विचार भी अवास्तविक है।
प्रोग्रामेटिक ट्रेडिंग केवल एक उपकरण है जो हमें व्यापार करने में मदद करता है, और इस उपकरण के कई रूप हैं, इसलिए स्थिर लाभ प्राप्त करने के लिए अपने ट्रेडिंग व्यक्तित्व के अनुरूप उपकरण चुनें। यह आज हम सभी के साथ साझा करने के लिए है, आशा है कि आप अधिक मूल्यवान टिप्पणियां देंगे और आप सभी को व्यापार करने के लिए शुभकामनाएं देंगे।
प्रोग्रामेटिक ट्रेडर से अनुप्रेषित